編輯｜車市物語

【編者按】2022年車市步入收官階段，經(jīng)歷三年疫情沖擊，起伏中的中國車市，來到又一個(gè)命運(yùn)的十字路口。2023年，向左還是向右？穩(wěn)守還是反擊？人們各有答案，也各懷期許。中國車市的巨輪將駛向何處？人們明知難以預(yù)測(cè)，卻仍不免好奇。

值此歲末年初之際，汽車之家發(fā)起「預(yù)測(cè)2023」系列策劃，邀請(qǐng)國務(wù)院發(fā)展研究中心、中國汽車技術(shù)研究中心、中國汽車工業(yè)協(xié)會(huì)等權(quán)威機(jī)構(gòu)專家，對(duì)車市走向做出專業(yè)預(yù)測(cè)，同時(shí)與汽車廠商高管交流做出市場(chǎng)前瞻。

本期文章由中汽數(shù)據(jù)有限公司總經(jīng)理馮屹執(zhí)筆。2022年在多重負(fù)面因素沖擊下，中國汽車行業(yè)面臨前所未有的下行壓力，全年終端零售2328.4萬輛，同比2021年下降8.9%，新能源市場(chǎng)滲透率則創(chuàng)下歷史新高，達(dá)23.6%。盡管市場(chǎng)整體銷量規(guī)模呈現(xiàn)負(fù)增長(zhǎng)，其中仍然不乏結(jié)構(gòu)性亮點(diǎn)。

馮屹對(duì)2023年汽車市場(chǎng)的發(fā)展進(jìn)行了預(yù)測(cè)：經(jīng)濟(jì)、政策、市場(chǎng)均呈現(xiàn)出了積極向好的特征，可有效支撐2023年汽車市場(chǎng)在低基數(shù)下實(shí)現(xiàn)小幅正增長(zhǎng)。預(yù)計(jì)2023年汽車銷量有望達(dá)到2441.4萬輛，同比增長(zhǎng)4.9%，新能源汽車滲透率有望突破32%。其中，支撐因素和風(fēng)險(xiǎn)點(diǎn)并存，“分化”是全年市場(chǎng)主旋律，消費(fèi)升級(jí)與電動(dòng)化趨勢(shì)顯著。

01、2022年汽車市場(chǎng)面臨多重壓力與挑戰(zhàn)，政策托底下乘用車市場(chǎng)韌性凸顯

2022年，在國內(nèi)宏觀經(jīng)濟(jì)下行、二次疫情反復(fù)，國際芯片短缺延續(xù)、油價(jià)和原材料價(jià)格高漲等多重負(fù)面因素沖擊下，中國汽車行業(yè)面臨前所未有的下行壓力，全年終端零售2328.4萬輛，同比2021年下降8.9%，銷量規(guī)模創(chuàng)2015年以來最低水平，市場(chǎng)盡顯疲軟態(tài)勢(shì)。

其中，乘用車方面，政策托底作用明顯，600億購置稅減半政策疊加地方、企業(yè)促消費(fèi)等政策累計(jì)有效拉動(dòng)銷量近80萬輛，全年銷量2070.3萬輛，呈現(xiàn)3.0%的小幅負(fù)增長(zhǎng)；商用車方面，前期環(huán)保和超載治理政策下的需求透支，疊加疫情影響下生產(chǎn)生活受限，全年銷量258.1萬輛，同比下滑38.9%。

數(shù)據(jù)來源：中汽數(shù)據(jù)有限公司終端零售數(shù)據(jù)

從結(jié)構(gòu)上看，2022年汽車市場(chǎng)盡管呈現(xiàn)負(fù)增長(zhǎng)，但也不乏以下結(jié)構(gòu)性亮點(diǎn)：

1、新能源市場(chǎng)逆勢(shì)高增長(zhǎng)帶動(dòng)中國品牌持續(xù)向上突破，品牌競(jìng)爭(zhēng)格局重塑

2022年，在經(jīng)濟(jì)下行、油價(jià)攀升背景下，新能源車經(jīng)濟(jì)性優(yōu)勢(shì)凸顯，疊加其超強(qiáng)的產(chǎn)品體驗(yàn)性和促消費(fèi)政策支撐，新能源市場(chǎng)延續(xù)2021年高增長(zhǎng)態(tài)勢(shì)。

乘用車方面，新能源單月滲透率突破32%，全年銷售526.6萬輛，滲透率達(dá)25.4%。受益于新能源市場(chǎng)的高增長(zhǎng)，中國品牌緊抓智能化、電動(dòng)化產(chǎn)品趨勢(shì)及當(dāng)下消費(fèi)個(gè)性化、國潮化的消費(fèi)大勢(shì)，實(shí)現(xiàn)產(chǎn)品品質(zhì)和價(jià)格的全面升級(jí)，中國崛起勢(shì)頭高歌猛進(jìn)，2022年中國品牌已然成為唯一正增長(zhǎng)品牌，全年增速為6%，份額近45%，創(chuàng)十余年來的新高。

商用車方面，新能源化的發(fā)展一直由國產(chǎn)品牌主導(dǎo)，隨著企業(yè)投入產(chǎn)品不斷豐富、使用場(chǎng)景持續(xù)擴(kuò)大、發(fā)展模式不斷創(chuàng)新，2022年商用車新能源化也取得了較快發(fā)展，全年銷售23.8萬輛，同比增長(zhǎng)89.6%，滲透率達(dá)到9.2%。

2、經(jīng)濟(jì)下行疊加消費(fèi)升級(jí)驅(qū)動(dòng)下需求結(jié)構(gòu)生變，產(chǎn)品需求高端化趨勢(shì)明顯

在疫情擾動(dòng)疊加經(jīng)濟(jì)下行的雙重影響下，中低收入群體受到?jīng)_擊較大，購買力和購買意愿雙雙受挫，儲(chǔ)蓄率創(chuàng)近年來新高，2022年3季度末，居民儲(chǔ)蓄率達(dá)35.3%，較2022年初提升約4個(gè)百分點(diǎn)，且顯著高于疫情前29%左右的年度水平。具體到乘用車市場(chǎng)表現(xiàn)為2022年15萬元以下細(xì)分市場(chǎng)增速和份額均呈現(xiàn)大幅下滑態(tài)勢(shì)。

相比中低收入群體，高收入群體抗風(fēng)險(xiǎn)能力相對(duì)較強(qiáng)，消費(fèi)受到擾動(dòng)程度相對(duì)較小，隨著市場(chǎng)迎來換購高峰期，在行業(yè)電動(dòng)化、智能化新品驅(qū)動(dòng)下疊加燃油車方面購置稅減半政策、降價(jià)等多重有利因素，換購市場(chǎng)依舊表現(xiàn)相對(duì)活躍，20萬以上高價(jià)格段、B級(jí)及以上高級(jí)別市場(chǎng)展現(xiàn)出超強(qiáng)韌性和活力，其中B級(jí)及以上市場(chǎng)擴(kuò)張明顯，市場(chǎng)份額較同期提升5個(gè)百分點(diǎn)以上至40%左右。

3、經(jīng)濟(jì)實(shí)力強(qiáng)、疫情精準(zhǔn)防控及促消費(fèi)政策頻現(xiàn)，高級(jí)別城市展現(xiàn)超強(qiáng)韌性

在三年疫情反復(fù)及經(jīng)濟(jì)下行沖擊下，四、五、六線城市因地方財(cái)政支出規(guī)模和居民經(jīng)濟(jì)基礎(chǔ)相對(duì)薄弱，消費(fèi)能力明顯下降，乘用車市場(chǎng)增速和份額持續(xù)走低，對(duì)市場(chǎng)的拖累效應(yīng)日益凸顯。相反的，受益于精準(zhǔn)的防疫政策、穩(wěn)健的經(jīng)濟(jì)基礎(chǔ)以及有力的促消費(fèi)補(bǔ)貼政策，一、二、三線城市乘用車市場(chǎng)仍頂住了重重壓力，市場(chǎng)份額較同期提升2個(gè)百分點(diǎn)至61%以上，其中二線城市全年實(shí)現(xiàn)正增長(zhǎng)，成為乘用車市場(chǎng)增長(zhǎng)的主力。

02、2023年汽車市場(chǎng)同比增長(zhǎng)4.9%，新能源汽車滲透率有望突破32%

2023年是貫徹落實(shí)“二十大”精神的第一年，也是向“十四五”目標(biāo)邁進(jìn)的第三年，更是國內(nèi)疫情管控松綁全面進(jìn)入免疫時(shí)代的第一年，站在新的歷史起點(diǎn)上，盡管海內(nèi)外經(jīng)濟(jì)社會(huì)發(fā)展較大的不確定性導(dǎo)致市場(chǎng)依然存有壓力，但經(jīng)濟(jì)、政策、市場(chǎng)均呈現(xiàn)出了積極向好的特征，可有效支撐2023年汽車市場(chǎng)在低基數(shù)下實(shí)現(xiàn)小幅正增長(zhǎng)。

1、支撐因素和風(fēng)險(xiǎn)點(diǎn)并存，但前者對(duì)市場(chǎng)影響更為顯著

（1）經(jīng)濟(jì)回暖、政策發(fā)力、換購市場(chǎng)驅(qū)動(dòng)下，汽車市場(chǎng)迎來疫后小幅反彈

①宏觀經(jīng)濟(jì)逐步企穩(wěn)復(fù)蘇，可為汽車市場(chǎng)修復(fù)奠定有力基礎(chǔ)

盡管當(dāng)前經(jīng)濟(jì)仍面臨需求不足、供給沖擊、預(yù)期轉(zhuǎn)弱三重壓力，但隨著國內(nèi)防疫措施松綁，疊加穩(wěn)增長(zhǎng)政策的合力支撐，2023年宏觀經(jīng)濟(jì)將穩(wěn)步復(fù)蘇，GDP增速在基數(shù)效應(yīng)下預(yù)計(jì)將呈現(xiàn)“前低中高后平穩(wěn)”的走勢(shì)，全年增速回升至5.2%左右，可為汽車市場(chǎng)修復(fù)提供相對(duì)穩(wěn)定的經(jīng)濟(jì)基礎(chǔ)。進(jìn)一步的，在經(jīng)濟(jì)回暖背景下，穩(wěn)就業(yè)保增收政策加速顯效，居民失業(yè)率特別是中青年群體失業(yè)率將明顯改善，驅(qū)動(dòng)消費(fèi)者收入增加、信心提振，消費(fèi)者購買力和購買意愿雙雙提升，利好乘用車市場(chǎng)回暖；同時(shí)經(jīng)濟(jì)活動(dòng)景氣度提升將進(jìn)一步促進(jìn)物流運(yùn)輸需求，物流類商用車需求也隨之水漲船高。

②產(chǎn)業(yè)政策持續(xù)擴(kuò)維發(fā)力，可為汽車市場(chǎng)修復(fù)提供信心支持

2023年，中央和地方政府促進(jìn)汽車消費(fèi)的整體基調(diào)不變，將持續(xù)為汽車市場(chǎng)發(fā)展提供支撐。一是新能源汽車消費(fèi)仍是重點(diǎn)支持領(lǐng)域。盡管新能源國補(bǔ)退出，但在加大中央財(cái)政向地方轉(zhuǎn)移支付力度的要求下，2023年地方補(bǔ)貼也有望加碼，仍有利于平穩(wěn)市場(chǎng)預(yù)期。

此外，2023年財(cái)政支出有望向新能源基建領(lǐng)域傾斜，充換電等基礎(chǔ)設(shè)施的建設(shè)也利好消費(fèi)者購買意愿提升。二是2023年有望進(jìn)一步放寬甚至取消汽車限購，可刺激釋放一定的剛性需求。三是在環(huán)保政策、治超政策和路權(quán)政策的三重疊加下，商用車產(chǎn)品持續(xù)向合規(guī)化、新能源化發(fā)展，而不斷優(yōu)化的路權(quán)政策也將進(jìn)一步促進(jìn)城市物流車、皮卡車型需求釋放。

③二手車與增換購市場(chǎng)雙驅(qū)并進(jìn)，可為汽車市場(chǎng)持續(xù)注入新動(dòng)能

當(dāng)前中國汽車市場(chǎng)已進(jìn)入普及后期，增量向存量轉(zhuǎn)換趨勢(shì)明顯，增換購對(duì)新車驅(qū)動(dòng)力逐步強(qiáng)化，2022年家庭增換購占新車比例已超過50%。從二手車市場(chǎng)來看，2022年二手車交易量或?qū)⒊^1700萬輛，同比增長(zhǎng)5%左右，二手車與新車比例已超過0.8；從保有基盤來看，2021年我國乘用車保有量已達(dá)到2.45億輛，其中達(dá)到核心換購高峰期4-9年的車型約1.03億輛。未來隨著保有車齡年的逐步增加、二手車市場(chǎng)逐步完善，在經(jīng)濟(jì)回暖及政策向好的態(tài)勢(shì)下，增換購需求動(dòng)力或?qū)⒊掷m(xù)得到強(qiáng)化，有效支撐市場(chǎng)整體回暖。

（2）海內(nèi)外發(fā)展不確定下市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)點(diǎn)仍存，但不改汽車市場(chǎng)回暖態(tài)勢(shì)

2023年，面臨復(fù)雜多變的海內(nèi)外環(huán)境，汽車市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)點(diǎn)仍存。一是穩(wěn)增長(zhǎng)政策效果不及預(yù)期，消費(fèi)信心及市場(chǎng)動(dòng)能持續(xù)承壓，對(duì)市場(chǎng)疫后修復(fù)支撐力度有限；二是新能源國補(bǔ)及燃油車購置稅減半兩大政策于2022年底退出導(dǎo)致消費(fèi)前置，需求透支疊加防疫松綁初期需求疲軟下2023年一季度市場(chǎng)將明顯回落；三是在新能源國補(bǔ)退出后，多數(shù)車企已宣布2023年乘用車漲價(jià)方案，且短期內(nèi)原材料價(jià)格高位運(yùn)行風(fēng)險(xiǎn)仍存，車企成本壓力仍大，多輪漲價(jià)下新能源車經(jīng)濟(jì)優(yōu)勢(shì)減弱，擾動(dòng)消費(fèi)者購買意愿，市場(chǎng)面臨增長(zhǎng)動(dòng)力減弱的風(fēng)險(xiǎn)；四是我國車規(guī)級(jí)芯片等關(guān)鍵零部件進(jìn)口依賴性仍強(qiáng)，中美關(guān)系惡化將擾動(dòng)汽車產(chǎn)業(yè)鏈供應(yīng)鏈安全保障。但整體而言，市場(chǎng)不確定性風(fēng)險(xiǎn)整體可控，在無超預(yù)期的黑天鵝事件發(fā)生的條件下，2023年汽車市場(chǎng)回暖態(tài)勢(shì)基本已定。

2、后疫情時(shí)代中國汽車市場(chǎng)穩(wěn)步修復(fù)，“分化”仍是全年市場(chǎng)主旋律

（1）全年走勢(shì)：2023年汽車市場(chǎng)呈現(xiàn)疫后反彈，全年呈現(xiàn)“前低后高”走勢(shì)

綜合考慮以上因素，疊加2022年的基數(shù)影響，2023年汽車市場(chǎng)銷量預(yù)計(jì)將呈現(xiàn)“前低后高”走勢(shì)，全年終端零售銷量將達(dá)到2441.4萬輛的水平，同比增長(zhǎng)4.9%，其中乘用車預(yù)計(jì)2160.0萬輛，同比增長(zhǎng)4.3%；商用車預(yù)計(jì)281.4萬輛，同比增長(zhǎng)9.0%。

但從季度走勢(shì)來看，一季度市場(chǎng)將明顯承壓，增速面臨大幅回落風(fēng)險(xiǎn)，一方面，受春節(jié)假期錯(cuò)位和新能源國補(bǔ)及燃油車購置稅減半兩大政策退出影響，2022年底對(duì)2023年一季度需求透支效應(yīng)顯著；另一方面，當(dāng)前宏觀經(jīng)濟(jì)修復(fù)動(dòng)能偏弱，且感染人數(shù)激增，盡管穩(wěn)增長(zhǎng)政策持續(xù)發(fā)力，但穩(wěn)增長(zhǎng)效果具有一定時(shí)效性，宏觀經(jīng)濟(jì)在上半年尤其是一季度仍面臨較大壓力，消費(fèi)復(fù)蘇動(dòng)能有限。

若無消費(fèi)政策支撐下，一季度汽車銷量將達(dá)到480.4萬輛的水平，同比下降14.9%；其中乘用車銷量約416.4萬輛，同期低基數(shù)基礎(chǔ)上同比下滑16.0%，在全年中的份額為19.3%（增速與份額創(chuàng)近年來除2020年以來的新低），新能源乘用車銷量約120.8萬輛，同比增速大幅回落至19.6%。二季度隨疫情負(fù)面影響逐步消退，經(jīng)濟(jì)逐步回暖，市場(chǎng)將在低基數(shù)下呈現(xiàn)相對(duì)高增長(zhǎng)。三季度后市場(chǎng)將逐步回歸常態(tài)化增長(zhǎng)態(tài)勢(shì)。

（2）市場(chǎng)趨勢(shì)：市場(chǎng)“分化”態(tài)勢(shì)加劇，消費(fèi)升級(jí)與電動(dòng)化趨勢(shì)顯著

①新能源乘用車加速對(duì)燃油車替代，滲透率將超過35%。在油價(jià)高位運(yùn)行、促消費(fèi)政策支撐、產(chǎn)品技術(shù)提升、配套設(shè)施完善等多重利好推動(dòng)下，新能源加速對(duì)燃油車替代，預(yù)計(jì)新能源乘用車全年銷量有望達(dá)到760萬，市場(chǎng)滲透率超過35.0%，產(chǎn)品結(jié)構(gòu)上，PHEV產(chǎn)品在可油可電雙重優(yōu)勢(shì)下，在技術(shù)進(jìn)步與產(chǎn)品供給豐富雙重促進(jìn)下2023年P(guān)HEV市場(chǎng)預(yù)計(jì)仍將保持75%以上的高增長(zhǎng)，在乘用車市場(chǎng)中滲透率有望超過10%。

②中國品牌持續(xù)向上突破，市場(chǎng)份額或?qū)⑼黄?0%。2022年中國品牌為唯一正增長(zhǎng)品牌，2023年中國品牌依靠個(gè)性化、智能化、電動(dòng)化建立的產(chǎn)品優(yōu)勢(shì)將延續(xù)，隨著產(chǎn)品供給的逐漸完善以及用戶認(rèn)可度提升，中國品牌2023年銷量、份額將延續(xù)雙增長(zhǎng)。

③消費(fèi)升級(jí)以及換購驅(qū)動(dòng)，高端市場(chǎng)持續(xù)發(fā)力。隨著宏觀經(jīng)濟(jì)修復(fù)、居民收入提升，用戶特別是增換購用戶對(duì)品質(zhì)、空間、服務(wù)等“軟產(chǎn)品力”的高追求，消費(fèi)升級(jí)趨勢(shì)愈發(fā)明顯，高級(jí)別和高價(jià)格段市場(chǎng)將受到更多消費(fèi)者的青睞，具體表現(xiàn)為B級(jí)及以上市場(chǎng)、20萬元以上市場(chǎng)份額將進(jìn)一步提升，分別有望超過41%和34%，成為中國乘用車市場(chǎng)穩(wěn)步增長(zhǎng)的關(guān)鍵驅(qū)動(dòng)力。

④輕微型物流車需求在縣域市場(chǎng)或有較快增長(zhǎng)。在推動(dòng)鄉(xiāng)村振興，加強(qiáng)縣域商業(yè)體系建設(shè)，發(fā)展農(nóng)產(chǎn)品加工和農(nóng)村電商等一系列政策活動(dòng)支撐下，鄉(xiāng)鎮(zhèn)、農(nóng)村物流配送需求或?qū)⒂瓉戆l(fā)展機(jī)遇。

3、短期內(nèi)政策仍需加力加效，助力汽車行業(yè)平穩(wěn)健康發(fā)展

為確保汽車市場(chǎng)平穩(wěn)度過2023年這一關(guān)鍵過渡期，進(jìn)一步發(fā)揮汽車消費(fèi)對(duì)經(jīng)濟(jì)的拉動(dòng)作用，政府仍要繼續(xù)深挖并有效釋放汽車消費(fèi)潛力。為此，我們提出政策建議如下：

（1）適當(dāng)延續(xù)傳統(tǒng)能源車購置稅減半政策和新能源車國家補(bǔ)貼至2023年一季度末，保障汽車市場(chǎng)平穩(wěn)過渡至經(jīng)濟(jì)恢復(fù)期；適當(dāng)延續(xù)新能源汽車購置補(bǔ)貼，結(jié)合動(dòng)力電池價(jià)格下降趨勢(shì)，適當(dāng)降低補(bǔ)貼力度，保證新能源汽車市場(chǎng)平穩(wěn)度過國補(bǔ)退出期。

（2）進(jìn)一步出臺(tái)刺激汽車升級(jí)消費(fèi)系列政策，如加大老舊二手車以舊換新支持力度、加大縣域以下市場(chǎng)支持力度、探索購買新能源車抵所得稅優(yōu)惠政策等。

（3）進(jìn)一步在全國推廣放開新能源車輛路權(quán)，并予以新能源車輛高速通行費(fèi)、充電等營運(yùn)優(yōu)惠，擴(kuò)大商用車營運(yùn)范圍和使用效率，綜合提升新能源商用車營運(yùn)環(huán)節(jié)經(jīng)濟(jì)性，從根本激發(fā)新能源市場(chǎng)需求活力。

（4）繼續(xù)實(shí)施動(dòng)力電池及主要原材料領(lǐng)域的保供穩(wěn)價(jià)政策，嚴(yán)厲打擊囤積居奇行為，穩(wěn)定行業(yè)積分價(jià)格，保障新能源市場(chǎng)平穩(wěn)運(yùn)行。