界面新聞?dòng)浾?| 藍(lán)麗琦
4月16日，時(shí)代中國控股（1233.HK）在港交所發(fā)布公告稱，4月15日恒生銀行已向香港特別行政區(qū)高等法院，提交一份針對(duì)時(shí)代控股的“清盤呈請(qǐng)”。
恒生銀行指稱，時(shí)代中國控股未能履行其財(cái)務(wù)責(zé)任，涉及金額分別為1.73億美元、7.31億港元。此次香港法院將呈請(qǐng)的首次聆訊日期定為7月3日，距今不到3個(gè)月。
針對(duì)恒生銀行的具體財(cái)務(wù)違約條款，時(shí)代中國未進(jìn)行披露。公司表示，將會(huì)繼續(xù)積極與其境外債權(quán)人就重組計(jì)劃進(jìn)行溝通及合作，目的是盡快向市場公布相關(guān)條款。
如若最終因呈請(qǐng)而清盤，那么自4月15日開始，時(shí)代中國對(duì)直接持有財(cái)產(chǎn)所作出的任何產(chǎn)權(quán)處置，以及任何股份轉(zhuǎn)讓或本公司成員地位的任何變更，除非獲得高等法院的“認(rèn)可令”，否則均屬無效。
時(shí)代中國表示，將于計(jì)及呈請(qǐng)的狀態(tài)及其境外重組的進(jìn)展后，再考慮是否有必要向高等法院申請(qǐng)“認(rèn)可令”。
實(shí)際上，時(shí)代中國自從宣布美元債違約之后，也沒有披露過債務(wù)重組方案。
2023年1月，時(shí)代中國公告，為促進(jìn)對(duì)離岸債務(wù)的整體管理，將暫停支付6支境外美元計(jì)值優(yōu)先票據(jù)款項(xiàng)，票面利率在5.55%至6.75%之間，但沒有透露具體的債務(wù)金額。
彼時(shí)時(shí)代中國還強(qiáng)調(diào)，截止2023年1月，上述兩個(gè)系列境外美元計(jì)值優(yōu)先票據(jù)持有人，還未對(duì)公司要求加快還款。
2024年Wind監(jiān)控最新數(shù)據(jù)顯示，截止2024年4月17日，在時(shí)代中國存續(xù)的4支海外債中，當(dāng)前余額合計(jì)18.5億美元。那么此前公開違約的6支美元債中，至少有2支或已還清。
如今，距離美元債務(wù)違約已經(jīng)過去一年多，時(shí)代中國還未能與境外債權(quán)人達(dá)成一致協(xié)議，直接被申請(qǐng)清盤，重創(chuàng)二級(jí)市場投資人信心。
4月16日，時(shí)代中國股價(jià)大跌，早盤一度跌近50%，截至當(dāng)天收盤報(bào)價(jià)0.15港元/股，日跌幅36.97%。今日延續(xù)下跌趨勢，截止4月17日收盤，時(shí)代中國報(bào)收0.128港元/股，日跌幅14.67%。
相比之下，時(shí)代中國的境內(nèi)債務(wù)的重組進(jìn)展則相對(duì)順利。
2023年2月7日，時(shí)代中國旗下的境內(nèi)發(fā)債主體廣州市時(shí)代控股集團(tuán)有限公司（下稱“廣州時(shí)代”）突然公告?zhèn)Ｅ疲S后發(fā)布《債券后續(xù)轉(zhuǎn)讓安排公告》，計(jì)劃將9支境內(nèi)債券按照全價(jià)方式進(jìn)行轉(zhuǎn)讓。
兩天后，《36氪》報(bào)道了從債券投資者處獲得的時(shí)代中國境內(nèi)債重組方案，此次方案對(duì)已展期債券將再進(jìn)行3.5年展期，計(jì)劃從2024年11月開始還本，分8期償還。
但兩周后正式方案出爐，時(shí)代中國對(duì)此進(jìn)行微調(diào)。根據(jù)《財(cái)新網(wǎng)》報(bào)道，2023年2月20日，廣州時(shí)代向投資人披露了正式的境內(nèi)債展期方案，對(duì)已展期債券計(jì)劃再進(jìn)行3年展期，未展期債券計(jì)劃進(jìn)行4年展期，將分別自2024年11月和2024年12月開始按季度分時(shí)期償還。
在接下來的一年內(nèi)，2023年8月、11月，廣州時(shí)代還相繼公告實(shí)現(xiàn)了兩次小額兌付，但沒有披露兌付金額。
不過，最終的化債結(jié)果還得看公司最新的業(yè)績情況。2023年，時(shí)代中國實(shí)現(xiàn)總營收212.39億元，同比下滑13.87%；歸母凈虧損達(dá)到45.07億元，虧損金額同比減少54.64%。
截止2023年末，時(shí)代中國總資產(chǎn)縮減19%至1211.07億元，總負(fù)債縮減15.05%至1104.49億元，負(fù)債率高達(dá)91%。