文|Edu指南

Edu指南訊 7月24日 近日HR SaaS公司北森發(fā)布其2023財(cái)年業(yè)績(jī)（截至2023年3月31日）。

根據(jù)財(cái)報(bào)，北森公司2023財(cái)年收入為7.5億元，同比2022財(cái)年的6.8億元，收入增長(zhǎng)11%。本財(cái)年收入為近五個(gè)財(cái)年最高。北森公司本財(cái)年收入增速放緩：該公司2022財(cái)年同比2021財(cái)年的5.6億元表現(xiàn)為增長(zhǎng)22%。2021財(cái)年該公司收入同比增長(zhǎng)21%，2020財(cái)年同比增長(zhǎng)20%。本財(cái)年收入增速為近四個(gè)財(cái)年最低。

北森公司收入來(lái)自兩分部，包括云端HCM解決方案、專(zhuān)業(yè)服務(wù)。

其中2023財(cái)年云端HCM解決方案收入為5.4億元，同比2022財(cái)年的4.6億元，增長(zhǎng)16%。財(cái)報(bào)稱該項(xiàng)收入增長(zhǎng)是因?yàn)楣精@取新客戶以現(xiàn)有客戶對(duì)其HCM解決方案訂閱增加。截至本財(cái)年該項(xiàng)業(yè)務(wù)客戶數(shù)超5119名，而上一財(cái)年同期為4780名，其客戶覆蓋科技、房地產(chǎn)、金融服務(wù)、汽車(chē)及制造行業(yè)等企業(yè)。根據(jù)財(cái)報(bào)，該公司HCM解決方案涵蓋員工招聘到離職以及退休等全生命周期的客戶場(chǎng)景，企業(yè)客戶可以通過(guò)該解決方案實(shí)現(xiàn)有效招聘、評(píng)估、管理、發(fā)展和挽留人才。在產(chǎn)品落地上，其提供人才招聘應(yīng)用程序招聘云、評(píng)估員工技能能力與潛能的測(cè)評(píng)云、核心人力解決方案、績(jī)效云、繼任云、支持企業(yè)客戶設(shè)計(jì)在線學(xué)習(xí)與培訓(xùn)管理的平臺(tái)的學(xué)習(xí)云等。

該公司專(zhuān)業(yè)服務(wù)本財(cái)年收入為2.1億元，同比上一財(cái)年的2.2億元，表現(xiàn)為下降1%。該公司專(zhuān)業(yè)服務(wù)包括對(duì)啟動(dòng)、運(yùn)行解決方案實(shí)施服務(wù)及定制化客戶體驗(yàn)服務(wù)。

從收入占比來(lái)看，該公司云端HCM解決方案2023財(cái)年收入占比為72%，高于上一財(cái)年占比的68%。其專(zhuān)業(yè)服務(wù)收入本財(cái)年占比為28%，低于上一財(cái)年同期占比的32%。

根據(jù)財(cái)報(bào)，北森公司2023財(cái)年銷(xiāo)售成本為3.4億元，同比2022財(cái)年同期的2.8億元，銷(xiāo)售成本增幅為20%。該公司銷(xiāo)售成本項(xiàng)包括員工福利、專(zhuān)業(yè)及技術(shù)服務(wù)費(fèi)、日常業(yè)務(wù)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)折舊及攤銷(xiāo)開(kāi)支、差旅及辦公開(kāi)支及其他等。財(cái)報(bào)稱本財(cái)年銷(xiāo)售成本增加是因?yàn)檫\(yùn)營(yíng)及產(chǎn)品支持員工人數(shù)增加以支持業(yè)務(wù)擴(kuò)展，導(dǎo)致員工福利成本增加，以及專(zhuān)業(yè)技術(shù)服務(wù)費(fèi)增加等。

該公司本財(cái)年毛利為4.2億元，同比上一財(cái)年的4.0億元，毛利增長(zhǎng)4%。

該公司本財(cái)年整體毛利率為55.3%，為近五個(gè)財(cái)年最低表現(xiàn)。該公司2019-2022財(cái)年整體毛利率分別為60.6%、59.8%、66.4%、58.9%。財(cái)報(bào)稱，公司毛利率減少是因?yàn)樵摴緮U(kuò)大運(yùn)營(yíng)及對(duì)產(chǎn)品支持團(tuán)隊(duì)投資，提升客戶服務(wù)體驗(yàn)，但由于疫情不可預(yù)期波動(dòng)，收入并未如預(yù)期增長(zhǎng)，毛利率下降。

其中主要收入板塊云端HCM解決方案本財(cái)年毛利率為74.7%，低于上一財(cái)年同期的76.6%。

專(zhuān)業(yè)服務(wù)本財(cái)年毛利率為6.6%，上一財(cái)年為21%，本財(cái)年該項(xiàng)毛利率顯著下降。財(cái)報(bào)稱該項(xiàng)毛利率下降是因?yàn)楣居?021年9月出售北森生涯所致。

經(jīng)營(yíng)成本方面，北森公司2023財(cái)年銷(xiāo)售與營(yíng)銷(xiāo)開(kāi)支為3.9億元，同比上一財(cái)年的3.3億元，該項(xiàng)成本增幅為17%。該項(xiàng)增幅來(lái)自其銷(xiāo)售與營(yíng)銷(xiāo)人員成本增加。

該公司本財(cái)年一般與行政開(kāi)支為1.7億元，同比上一財(cái)年的2.1億元，該項(xiàng)成本減少20%。該公司研發(fā)開(kāi)支本財(cái)年為3.0億元，同比上一財(cái)年的2.6億元，該項(xiàng)成本增幅為17%。 該項(xiàng)成本增幅主要因?yàn)檠邪l(fā)人員數(shù)量增加等。

根據(jù)財(cái)報(bào)，該公司年度經(jīng)營(yíng)虧損額為3.7億元，同比2022財(cái)年虧損的2.9億元，本財(cái)年該項(xiàng)虧損擴(kuò)大28%。該公司本財(cái)年經(jīng)調(diào)整虧損凈額為3.0億元，相較上一財(cái)年虧損的1.6億元，該項(xiàng)虧損擴(kuò)大84%。

根據(jù)財(cái)報(bào)，北森公司截至本財(cái)年其總資產(chǎn)額為18.7億元，上一財(cái)年為20.3億元，本財(cái)年總資產(chǎn)額減少8%。截至本財(cái)年該公司總負(fù)債額為102億元，上一財(cái)年總負(fù)債額為73.2億元。

該公司本財(cái)年經(jīng)營(yíng)現(xiàn)金凈流出額為1.52億元，上一財(cái)年該項(xiàng)現(xiàn)金凈流出額為1.56億元。截至本財(cái)年該公司現(xiàn)金、現(xiàn)金等價(jià)物額為4.09億元，上一財(cái)年同期為2.89億元。

根據(jù)財(cái)報(bào)描述，該公司在國(guó)內(nèi)HCM SaaS市場(chǎng)份額排行第一，2022年市占率為12.9%。展望未來(lái)，該公司的目標(biāo)是吸引新客戶、挽留現(xiàn)有客戶，優(yōu)化客戶終身價(jià)值，此外該公司將擴(kuò)大其在行業(yè)影響力。該公司將加強(qiáng)HCM解決方案專(zhuān)業(yè)能力，引入新功能，深入行業(yè)場(chǎng)景，優(yōu)化產(chǎn)品等。在應(yīng)用新技術(shù)方面，該公司稱正在將生成式AI技術(shù)嵌入其HCM解決方案中，將AI能力部署于各功能中，包括起草職位描述、制作海報(bào)、AI面試、協(xié)助設(shè)計(jì)等功能。

北森公司今年4月于港交所掛牌上市，截至本文該公司股價(jià)下跌68.5%，當(dāng)前市值為58.8億港元。