文|美股研究社 天宇
“一個(gè)全新的增強(qiáng)顯示平臺，一個(gè)革命性的新產(chǎn)品”，這是蘋果CEO庫克給Apple Vision Pro的評價(jià)。
當(dāng)蘋果拿出Vision Pro時(shí)，想必整個(gè)科技行業(yè)都感到震驚。這不僅是因?yàn)樘O果時(shí)隔十六年后，再次在WWDC帶來“革命性產(chǎn)品”，更是因?yàn)閂ision Pro的綜合實(shí)力，領(lǐng)先行業(yè)一眾產(chǎn)品。
不過耐人尋味的是，資本市場卻對Vision Pro意興闌珊。WWDC當(dāng)日，蘋果股價(jià)上漲至184.951美元/股的高點(diǎn)，但Vision Pro發(fā)布后，蘋果股價(jià)隨即跳水，截至收盤轉(zhuǎn)跌0.76%。此后兩天，蘋果股價(jià)繼續(xù)保持下跌態(tài)勢，累計(jì)下跌0.99%。
資本市場的擔(dān)心并不是沒有理由。不少業(yè)內(nèi)人士認(rèn)為，Vision Pro現(xiàn)在還只是個(gè)“PPT”產(chǎn)品，2024年年初才會在美國上市，并且售價(jià)高達(dá)3499美元（約人民幣2.5萬元），很難成為大眾消費(fèi)品。
凡此種種，似乎都預(yù)示著，Vision Pro很難成為初代iPhone。
手機(jī)行業(yè)紅利將盡，蘋果難掩焦慮
蘋果選擇在2023年發(fā)布首款頭顯設(shè)備Vision Pro，固然有積極拓寬業(yè)務(wù)面的意味，但更大程度上，或許也是智能手機(jī)業(yè)務(wù)觸頂后的無奈選擇。
IDC數(shù)據(jù)顯示，自2017年以來，全球智能手機(jī)出貨量就開始下滑。2022年，全球智能手機(jī)出貨量12.1億臺，同比下降11.3%，創(chuàng)2013年以來最低記錄。
圖源：IDC
雖然此前幾年，靠降低價(jià)格、擴(kuò)大屏幕尺寸、支持5G網(wǎng)絡(luò)等更新，iPhone在一定程度上擺脫了全球智能手機(jī)紅利消逝帶來的壓力，逆勢增長。但近幾年，因更新力度不大，iPhone也難掩疲態(tài)。
IDC數(shù)據(jù)顯示，2021-2023各財(cái)年Q1，iPhone的出貨量分別同比增長50.4%、2.2%以及下滑3%。
誠然，蘋果早已看到iPhone出貨量難以持續(xù)增長的現(xiàn)實(shí)，因而押注了Apple Music、iCloud、Apple TV+等軟件服務(wù)。
不過值得注意的是，因硬件基本盤難以持續(xù)擴(kuò)大，蘋果的軟件服務(wù)其實(shí)也面臨觸頂?shù)奶魬?zhàn)。
2022財(cái)年Q3-2023財(cái)年Q2，蘋果服務(wù)營收分別為196億美元、191.88億美元、207.7億美元、209.1億美元，分別同比增長12%、4.98%、6.4%、5.5%，縱向?qū)Ρ瓤梢园l(fā)現(xiàn)，蘋果服務(wù)營收已經(jīng)沒有往昔的雙位數(shù)增速。
傳統(tǒng)業(yè)務(wù)承壓的背景下，蘋果也一直積極結(jié)合科技行業(yè)的發(fā)展趨勢，布局前沿產(chǎn)業(yè)。比如，早在2015年，《華爾街日報(bào)》就曾報(bào)道，蘋果有數(shù)百名員工在秘密開發(fā)蘋果品牌的電動汽車。
盡管伴隨著電氣化變革，汽車將逐步具備智能化的功能，但因智能汽車產(chǎn)業(yè)需要巨額的投入，并且不便攜、隸屬大宗商品、部分城市限購，智能汽車其實(shí)很難成為類似iPhone的 大眾計(jì)算平臺，因此，蘋果并沒有積極推動智能汽車產(chǎn)品及時(shí)落地的緊迫性。
相比之下，因可以直接在眼球上顯示內(nèi)容，并且內(nèi)容的呈現(xiàn)方式為三維形態(tài)，VR、AR具備更為高遠(yuǎn)的想象空間，蘋果也希望基于自身的科技屬性，從這一領(lǐng)域收割到更多用戶。
VR、AR市場爆發(fā)，蘋果推出領(lǐng)先時(shí)代的Vision Pro
2022年中，接受《晚點(diǎn) LatePost》采訪時(shí)，錘子科技創(chuàng)始人羅永浩就表示：“我們相信AR就是下一代計(jì)算平臺，這在科技界很大程度上也是共識了，并不是我們的創(chuàng)見?！彪S后，羅永浩“退網(wǎng)”，一門心思進(jìn)行AR創(chuàng)業(yè)。
隨著技術(shù)逐漸成熟，并且大眾接受度逐漸提高，VR、AR市場確實(shí)正在蓬勃發(fā)展。IDC數(shù)據(jù)顯示，預(yù)計(jì)2023年，AR/VR頭顯全球出貨量為1010萬臺，同比增長14%，并將于2023-2027年提速，五年復(fù)合年增長率為32.6%。
圖源：IDC
作為蘋果全力打造的“革命性產(chǎn)品”，Vision Pro并不是純粹意義上的VR或AR設(shè)備，而是MR產(chǎn)品，基于M2和R1雙芯片以及12個(gè)攝像頭，可以類似AR設(shè)備，實(shí)時(shí)在屏幕上顯示外部環(huán)境，同時(shí)可通過調(diào)節(jié)旋鈕，實(shí)現(xiàn)全沉浸的VR效果。
除了產(chǎn)品形態(tài)新穎，得益于充沛的資金、前沿的技術(shù)實(shí)力以及差異化的供應(yīng)鏈資源，相較于行業(yè)主流產(chǎn)品，Vision Pro還具備諸多核心競爭力。
比如，目前大部分頭顯只配備LCD屏幕，而Vision Pro單眼卻搭載了4K分辨率的Micro OLED顯示屏，是Quest 3的1.8倍左右。
此外，Vision Pro還搭載了蘋果自家的M2處理器，核心頻率為3.49GHz。作為對比，目前Quest 2、Pico 4等主流頭顯搭載的還是高通2019年推出的驍龍XR2 Gen1，核心頻率僅為1.8GHz，不到M2的一半。
諸多前沿技術(shù)加持，Vision Pro得以開創(chuàng)“空間計(jì)算時(shí)代”。
與個(gè)人計(jì)算時(shí)代和移動計(jì)算時(shí)代數(shù)字世界只是真實(shí)世界的一部分不同，空間計(jì)算時(shí)代可以讓真實(shí)世界與數(shù)字世界無縫融合，因而更具想象力。
以游戲場景為例，WWDC 2023上，蘋果RealityKit Tools團(tuán)隊(duì)發(fā)言人就對外表示，“空間計(jì)算設(shè)備可以幫助開發(fā)者創(chuàng)建各種不同的游戲類型，甚至是構(gòu)建跨越沉浸感范圍的游戲”。
結(jié)合個(gè)人計(jì)算時(shí)代和移動計(jì)算時(shí)代來看，擁有全新3D內(nèi)容呈現(xiàn)方式的空間計(jì)算，很可能會催生全新的商業(yè)模式。但是，從商業(yè)落地的角度來看，Vision Pro真的能助蘋果打造下一個(gè)iPhone時(shí)刻嗎？
僅15萬產(chǎn)能，Vision Pro難成初代iPhone
雖然Vision Pro沒有趕上元宇宙的熱潮，但元宇宙行業(yè)玩家其實(shí)都在等待Vision Pro的誕生。
IDC數(shù)據(jù)顯示，2022年，全球AR/VR頭戴式設(shè)備出貨量只有880 萬臺，同比下滑 20.9%。之所以市場萎縮，很大程度上都是因?yàn)槭芟抻谏嫌萎a(chǎn)業(yè)鏈的技術(shù)不振，以及軟件生態(tài)匱乏，AR/VR產(chǎn)品難以讓消費(fèi)者產(chǎn)生“依賴感”。
前文提到，此前VR設(shè)備主流的處理器是高通2019年推出的驍龍XR2 Gen1，只支持90fps的3K×3K單眼分辨率，難以帶來極致的沉浸感。此外，因受眾面狹窄，開發(fā)者開發(fā)動力不強(qiáng)，此前的AR/VR的軟件生態(tài)也異常匱乏，上一個(gè)真正意義上出圈的作品，還是2019年的《 半條命：Alyx 》。
反觀Vision Pro，不論是R1芯片帶來的超低延時(shí)，還是無縫銜接iOS、Mac生態(tài)，都極大地解決了傳統(tǒng)AR、VR設(shè)備硬件沉浸感差以及軟件生態(tài)匱乏的難題。
對此，接受《澎湃科技》采訪時(shí)，YVR首席營銷官朱然就表示，“Vision Pro絕對可以看作是一款打破常規(guī)的實(shí)驗(yàn)性產(chǎn)品，會給行業(yè)帶來正向推動?！?/p>
不過值得注意的是，作為初代產(chǎn)品，Vision Pro也存在不小的缺點(diǎn)，最顯著的就是售價(jià)高昂，高達(dá)人民幣2.5萬元，是iPhone 14 Pro Max售價(jià)的三倍左右，Pico 4 Pro的十倍左右。
這很難不影響Vision Pro的市場表現(xiàn)，韓媒Pulse援引業(yè)內(nèi)人士消息，此前Vision Pro的銷售目標(biāo)為100萬臺，后下調(diào)至30萬臺，發(fā)布前又下調(diào)至15萬臺。作為對比，雖然初代iPhone售價(jià)同樣高昂，但發(fā)售五天后，就賣出了100萬部。
或許是因?yàn)橐庾R到Vision Pro過于曲高和寡，蘋果正打算推出“廉價(jià)版”Vision Pro。彭博社馬克?古爾曼報(bào)道，蘋果計(jì)劃于2025年底前推出一款價(jià)格更便宜的空間計(jì)算產(chǎn)品，可能命名為“Vision”或“Vision One”。
參照智能手機(jī)行業(yè)的經(jīng)驗(yàn)來看，唯有數(shù)以億計(jì)的用戶使用新終端，才會帶來良好的商業(yè)運(yùn)作。出貨目標(biāo)僅為15萬臺的Vision Pro，注定只是少數(shù)人的玩具，而售價(jià)更加親民的“Vision One”如果能延續(xù)Vision Pro顯示效果佳、手勢操控等優(yōu)點(diǎn)，那么或許能形成供需兩端的良性互動，進(jìn)而完成取代iPhone的歷史使命。
值得一提的是，市場對蘋果頭顯產(chǎn)品后續(xù)的迭代充滿了期待，畢竟除定價(jià)之外，這款產(chǎn)品仍存在諸多不完善之處，如續(xù)航時(shí)間短、未適配更多的第三方應(yīng)用、發(fā)熱量存疑等，當(dāng)然初代產(chǎn)品存在不足也是正常的，但長遠(yuǎn)來看，蘋果通過持續(xù)的產(chǎn)品升級，將不僅限于“秀肌肉”，而是為將來打開銷量做好基礎(chǔ)。而在蘋果的“鯰魚效應(yīng)”下，XR行業(yè)或?qū)⒄嬲霈F(xiàn)“星星之火可以燎原”之勢。