界面新聞記者 | 苗藝偉

近日，正處于雙重上市關(guān)鍵時期的金融科技平臺——陸金所控股 (NYSE：LU)發(fā)布了2022年第四季度及全年財務(wù)業(yè)績。 

財報顯示，2022年，陸金所控股實(shí)現(xiàn)營收581.16億元，同比下降6%；實(shí)現(xiàn)凈利潤87.75億元，同比減少47.5%。

在關(guān)鍵經(jīng)營數(shù)據(jù)方面，財報顯示，截至2022年12月31日，陸金所控股促成貸款余額5765億元，較上年同期6610億元下降12.8%；新增貸款778億元，較上年同期1516億元下降48.7%；累計借款人數(shù)量增長至約1900萬人，較上年同期1680萬人增長12.9%。

受到宏觀經(jīng)濟(jì)環(huán)境的累積影響，公司的信用減值損失從一年前的25億元增加到第四季度的63億元，增加了147.1%，主要是信貸風(fēng)險敞口增加和信貸業(yè)績惡化導(dǎo)致?lián)軅浜唾r償損失增加。

陸金所控股旗下的平安消費(fèi)金融公司的貸款余額也從2020年底的36億元增至2022年底的297億元，實(shí)際借款人數(shù)量從16.8萬人增至130萬人。 

去年第四季度，陸金所控股實(shí)現(xiàn)營收123.18億元，同比下降22.2%；實(shí)現(xiàn)凈利潤-8.06億元，上年同期為28.96億元。

對于第四季度的超預(yù)期虧損情況，陸金所董事長兼首席執(zhí)行官趙容奭表示，第四季度的運(yùn)營狀況尤其具有挑戰(zhàn)性，不利的宏觀經(jīng)濟(jì)環(huán)境影響了中小型企業(yè)核心客戶。對此，我們優(yōu)化了運(yùn)營，將新客戶拓展的重點(diǎn)放在經(jīng)濟(jì)彈性更強(qiáng)的地區(qū)，并將資產(chǎn)質(zhì)量置于增長之上。

趙榮奭表示，2023年上半年，陸金所將繼續(xù)專注于資產(chǎn)質(zhì)量而非增長，以提升在優(yōu)先地區(qū)及SBO客戶分部內(nèi)的直接銷售能力等舉措， 這些戰(zhàn)略將導(dǎo)致經(jīng)濟(jì)的U型復(fù)蘇，我們將保持耐心為這一復(fù)蘇做好準(zhǔn)備。

在投資者電話交流會議中，陸金所控股多位高管表示，由于陸金所控股的外部增信合作伙伴仍然收取高額費(fèi)用，嚴(yán)重影響了公司的凈利潤率和業(yè)務(wù)可持續(xù)性。因此，陸金所控股將大幅降低對信用保證保險等外部增信模式的依賴，并增加通過自有的融資擔(dān)保子公司——平安普惠融資擔(dān)保自擔(dān)風(fēng)險的比例。

據(jù)界面新聞記者了解，目前，陸金所主要與商業(yè)銀行、信托等資金提供方合作，通過聯(lián)合貸款的方式出資，再由平安財險的“信用保證保險”等或陸金所自有的平安普惠融資擔(dān)保公司，對貸款進(jìn)行“增信”，以符合出資方的風(fēng)控要求。

2023年2月，陸金所控股發(fā)布的招股書顯示，截至2022年9月30日，平安財險為平安普惠旗下的70.6%貸款余額提供保險或擔(dān)保，是陸金所最重要的外部資金擔(dān)保模式。

趙榮奭表示，我們將繼續(xù)與平安財險等外部合作伙伴合作，但無法確保信保溢價定價談判的結(jié)果與預(yù)期一致，如果我們發(fā)現(xiàn)這種模式不再具有商業(yè)吸引力，陸金所控股將增加自有持牌融資擔(dān)保子公司提供貸款風(fēng)險承擔(dān)比例，并減少與外部信用增強(qiáng)合作伙伴的合作規(guī)模。

陸金所控股聯(lián)席CEO計葵生也表示，我們已經(jīng)與大多數(shù)資方伙伴進(jìn)行了討論通過平安普惠擔(dān)保公司提供全額信用增級的模式，在81家融資合作伙伴中，已有15家融資合作伙伴同意由普惠擔(dān)保提供全額信用增級模式。他預(yù)計，到2024年基本可以完成增信模式調(diào)整的目標(biāo)。

陸金所控股首席財務(wù)官徐兆感表示，截至2022年12月31日，陸金所的凈資產(chǎn)為948億元，銀行現(xiàn)金439億元，擁有較強(qiáng)的風(fēng)險承擔(dān)能力。截至同日，陸金所的融資擔(dān)保子公司凈資產(chǎn)為479億元，目前實(shí)際杠桿率為兩倍左右。按照規(guī)定，融資擔(dān)保公司可以提供10倍的杠桿，支持新增貸款銷售約5000億元人民幣，未來，公司將采取更多的自擔(dān)比例將提高到30%-50%，甚至更高。