記者｜梁怡
近日，成都四方偉業(yè)軟件股份有限公司（簡稱“四方偉業(yè)”）提交科創(chuàng)板上市申請，擬募資7.18億元。
四方偉業(yè)是一家專業(yè)的大數(shù)據(jù)軟件產(chǎn)品及服務提供商，業(yè)務形態(tài)包括向客戶銷售軟件產(chǎn)品、軟件產(chǎn)品及服務、技術(shù)服務，下游集中于政府、軍工、能源、交通、金融等關(guān)鍵部門或行業(yè)。
由于下游政府客戶自身的特殊性，四方偉業(yè)的應收帳款規(guī)模在逐年增高，報告期內(nèi)（2019年-2021年以及2022年上半年）經(jīng)營活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流波動較大。
另外，今年上半年公司員工減少約150人，但個中原因不得而知。
從投資者到實控人
IPO前，查文宇是四方偉業(yè)的控股股東、實際控制人。其直接持有公司662.50萬股，占公司總股本的17.46%；同時通過擔任員工持股平臺偉業(yè)星程、偉業(yè)共創(chuàng)、偉業(yè)齊利、偉業(yè)天成、偉業(yè)合盛、偉業(yè)眾興的執(zhí)行事務合伙人，合計控制812.70萬股的表決權(quán)，占公司總股本的21.42%。因此，查文宇直接和間接控制公司38.89%表決權(quán)，
而四方偉業(yè)成立于2014年5月，主要由成都四方信息技術(shù)有限公司（簡稱“四方信息”）與王純斌、稅彬、趙神州、黃升國、辛凱、譚引、黃英海、楊堅、顏懷柏、金洪（代王純斌持有）發(fā)起設(shè)立，注冊資本1000萬元，其中四方信息持股70%。
那查文宇是如何成為四方偉業(yè)實控人的呢？
2019年1月1日即報告期初，四方偉業(yè)的股東名單里并沒有四方信息，因此四方信息的持股變動發(fā)生在期外，彼時查文宇持股25.65%。
而從查文宇的從業(yè)經(jīng)歷來看，個人沒有在四方信息及相關(guān)公司任職，其于2016年9月加入四方偉業(yè)，而在此之前的2002年6月至2016年7月期間，其歷任東方通（300379.SZ）營銷中心副總經(jīng)理、成都東方通（東方通全資子公司）總經(jīng)理。
查文宇早期投資四方偉業(yè)時，尚在東方通下屬全資子公司成都東方通任職，因此委托其母親曾永秋代為持有四方偉業(yè)387萬股股份。值得注意的是，查文宇投資時間節(jié)點及其持股比例以及公司的股權(quán)結(jié)構(gòu)并不清晰，代持還原發(fā)生于2016年10月21日。
招股書顯示，查文宇到四方偉業(yè)任職后有意進一步增持并控制公司，因此，其增資以及成為實控人的具體過程還需要更多報告期之外的信息才可得知。
另外，為進行產(chǎn)業(yè)鏈垂直整合，南威軟件（603636.SH）分別于2018年、2019年先后向四方偉業(yè)投資8000萬元、5000萬元，目前持有公司11.9%的股權(quán)，南威軟件主要聚焦發(fā)展數(shù)字政府的政務服務、公共安全、城市管理等主營業(yè)務。
現(xiàn)金流坐上“過山車”
報告期內(nèi)，公司的營業(yè)收入分別為1.02億元、2.07億元、2.82億元和6575.60萬元，凈利潤分別為-8977.81萬元、1466.89萬元、4396.16萬元和-1897.91萬元。
事實上，與多數(shù)從事軟件業(yè)務的公司類似，四方偉業(yè)的毛利率表現(xiàn)不錯。報告期內(nèi)，公司主營業(yè)務毛利率總體相對穩(wěn)定，分別為64.49%、70.39%、64.48%和70.83%。
截至2022年6月末，公司經(jīng)審計的合并財務報表中存在累計未彌補虧損2.75億元，主要是進行股權(quán)激勵、進入大數(shù)據(jù)處理軟件初期投入大且業(yè)務規(guī)模較小等因素所致。
從下游客戶來看，報告期內(nèi)公司軟件產(chǎn)品及服務收入來自政府領(lǐng)域的最終用戶占比較高，占主營業(yè)務收入比例分別為63.79%、57.33%、64.71%和64.73%。而在前五大客戶中，華為技術(shù)有限公司較為穩(wěn)定。
由于受政府類客戶的采購付款周期、財政狀況等方面的影響，導致回款驗收節(jié)點集中在年末或者滯后，周期相對較長，因此應收賬款增長較快。報告期內(nèi)，四方偉業(yè)的應收賬款賬面價值分別為2789.12萬元、7367.66萬元、1.52億元和1.48億元，占營收的比重分別為27.45%、35.75%、53.9%、224.24%。
而應收項目、應付項目往往在一定程度會影響公司經(jīng)營活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流情況。報告期內(nèi)，四方偉業(yè)的現(xiàn)金流坐上了“過山車”，分別為-6137.20萬元、7894.90萬元、-3191.44萬元、-6104.58萬元，與凈利潤的差異也較大。
但從賬面資金來看，四方偉業(yè)并沒有很大的現(xiàn)金流壓力，截至今年6月底，公司資產(chǎn)總額為5.11億元，流動資產(chǎn)占比96.87%，其中貨幣資金1.43億元，交易性金融資產(chǎn)1.3億元。
研發(fā)人員大幅減少
界面新聞記者注意到，今年上半年，四方偉業(yè)存在員工大幅離職的情況。
2021年末，公司總員工740人，而今年上半年僅634人。而從社保繳納來看，離職人員數(shù)量很可能在150人。
另外，今年上半年，不同專業(yè)類別的員工人數(shù)相較去年底均在下降，尤其是研發(fā)人員較2020年末的最高人數(shù)212人降至僅138人。報告期內(nèi)，公司研發(fā)費用分別為4029.55萬元、4192.87萬元、4634.41萬元、1958.67萬元。
但值得注意的是，四方偉業(yè)并未在招股書披露大量員工辭職的原因。
此外，界面新聞記者還關(guān)注到，目前四方偉業(yè)作為被告陷入勞動爭議一案。
2022年8月19日，成都高新技術(shù)產(chǎn)業(yè)開發(fā)區(qū)人民法院作出(2021)川 0191 民初 17907 號《民事判決書》，就原告呂良峰與被告四方偉業(yè)之間勞動爭議一案作出判決，被告四方偉業(yè)向原告呂良峰支付工資差額、未休年假工資合計3.72萬元，駁回原告呂良峰的其他訴訟請求。四方偉業(yè)、呂良峰分別就該一審判決已提請上訴。
界面新聞記者從裁判文書網(wǎng)中發(fā)現(xiàn)，報告期內(nèi)，四方偉業(yè)及北京分公司作為原告或者被告共涉及5起勞動爭議案，目前均已判決/裁定完畢。