記者 | 王勇
鋼鐵行業(yè)面臨五年來最嚴(yán)峻形勢，已影響到上游行業(yè)。在虧損狀態(tài)下，焦化企業(yè)限產(chǎn)面積進(jìn)一步擴(kuò)大。
據(jù)山西晉南鋼鐵集團(tuán)官微消息，8月3日，11家焦化企業(yè)聚集于晉南鋼鐵集團(tuán)，聯(lián)合召開區(qū)域焦化企業(yè)對標(biāo)交流會，與會企業(yè)就自律限產(chǎn)40%、區(qū)域協(xié)同發(fā)展達(dá)成一致共識。
參會企業(yè)除晉南鋼鐵集團(tuán)外，還包括曲沃閩光焦化、新絳中信焦化、襄汾宏源焦化、襄汾萬鑫達(dá)焦化、古縣正泰焦化、古縣利達(dá)焦化、韓城合力焦化、安澤永鑫焦化、介休安泰焦化、河津陽光焦化。
據(jù)界面新聞查詢，除韓城合力焦化為陜西企業(yè)外，其他10家企業(yè)均為山西企業(yè)。
上述會議指出，受疫情持續(xù)蔓延、產(chǎn)業(yè)鏈供應(yīng)鏈運(yùn)行不暢等多重因素影響，焦化行業(yè)行情惡化，上游焦煤價格上漲，下游鋼鐵企業(yè)原料需求回落，焦炭價格一跌再跌，企業(yè)利潤大幅下滑，生存發(fā)展面臨嚴(yán)峻的挑戰(zhàn)。
會議呼吁區(qū)域焦化企業(yè)與鋼企開展長期戰(zhàn)略合作，有效解決供需平衡問題，促進(jìn)行業(yè)健康可持續(xù)發(fā)展。
焦煤屬于強(qiáng)粘結(jié)性、結(jié)焦性的煉焦煤煤種，為焦炭生產(chǎn)中不可或缺的基礎(chǔ)原料配煤，是煉焦和鋼鐵工業(yè)的重要上游原材料。
焦炭由煉焦煤在焦?fàn)t中經(jīng)過高溫干餾轉(zhuǎn)化而來，主要由焦化企業(yè)負(fù)責(zé)生產(chǎn)，多用于高爐煉鐵。
工信部數(shù)據(jù)顯示，今年1-6月，全國粗鋼產(chǎn)量5.27億噸，同比下降6.5%。截至6月底，中國鋼材綜合價格指數(shù)為122.52，較年初下降7%，較年內(nèi)高點(diǎn)下降14%。
中信期貨指出，7月鋼材現(xiàn)實(shí)需求持續(xù)疲軟，地產(chǎn)端修復(fù)緩慢，海外經(jīng)濟(jì)下行進(jìn)一步弱化國內(nèi)需求預(yù)期，需求現(xiàn)實(shí)與預(yù)期呈現(xiàn)雙弱局面。
在此情況下，鋼廠高爐進(jìn)一步減產(chǎn)，鐵水產(chǎn)量大幅回落，焦炭需求走弱。與此同時，鋼鐵低利潤水平下，下游鋼廠多控制焦炭到貨，焦炭庫存去化至近五年低點(diǎn)；焦化廠和鋼廠的焦煤庫存經(jīng)過7月大幅去化，已至極低水平。
與此同時，鋼廠利潤惡化，倒逼原料端讓利。7月29日，第五輪焦炭降價全面落地，累計降幅約1100元/噸左右。從供應(yīng)看，因近期焦化虧損嚴(yán)重，焦企生產(chǎn)積極性也受到抑制。
我的鋼鐵網(wǎng)咨詢總監(jiān)徐向春曾對界面新聞表示，焦化企業(yè)與鋼廠的價格博弈中，鋼廠更具話語權(quán)；和焦煤的價格博弈過程中，焦煤則更為強(qiáng)勢。
中信期貨分析指出，焦炭自身供需矛盾不大，預(yù)計整體跟隨下游鋼材價格走勢。若8月鋼材需求環(huán)比改善，高爐復(fù)產(chǎn)驅(qū)動增強(qiáng)，則將階段性帶動焦炭需求，焦炭供應(yīng)則主要取決于下游需求及焦化利潤。
今年6月，中國煉焦行業(yè)協(xié)會曾召開市場分析會，山西、河北、內(nèi)蒙古等地的主要焦化企業(yè)參加了會議。
與會企業(yè)一致同意，堅持虧損不生產(chǎn)，沒有利潤不銷售的原則，全面限產(chǎn)，暫停煤炭采購；傾斜發(fā)貨，將有限資源供給信譽(yù)較好的客戶；堅守預(yù)收款政策不動搖。
借此限產(chǎn)期間，地方出臺相關(guān)政策推動產(chǎn)能置換升級。7月，山西省出臺《關(guān)于推動焦化行業(yè)高質(zhì)量發(fā)展的意見》，要求2023年底分期分批關(guān)停退出4.3米焦?fàn)t，已“上大關(guān)小”的4.3米焦?fàn)t，新項(xiàng)目建成具備投產(chǎn)條件后關(guān)停，2023年底前全部關(guān)停，未“上大關(guān)小”的4.3米焦?fàn)t2023年底前全部關(guān)停。
據(jù)我的鋼鐵網(wǎng)統(tǒng)計，截至上半年，山西省在產(chǎn)焦化產(chǎn)能約1.26億噸，其中4.3米焦?fàn)t涉及產(chǎn)能共計4469萬噸。就山西省當(dāng)前的產(chǎn)能置換進(jìn)度看，預(yù)計2022年全年淘汰焦化產(chǎn)能2597萬噸，新增產(chǎn)能2492萬噸。
中信期貨表示，在焦炭降價壓力下，焦煤現(xiàn)貨市場情緒消極，價格加速跟跌，焦化利潤將環(huán)比逐漸修復(fù)。若8月鋼材需求環(huán)比有所改善，鋼廠利潤修復(fù)帶來焦炭補(bǔ)庫需求，屆時焦炭供應(yīng)亦有回升空間。
目前國內(nèi)焦化上市公司，主要包括山西焦煤（000983.SZ）、平煤股份（601666.SH）、淮北礦業(yè)（600985.SH）、山西焦化（600740.SH）等。
截至8月5日收盤，山西焦煤報收11.18元，下跌1.15%，盤中股價創(chuàng)下兩個月以來新低；其他三家公司股價近兩個月的股價也整體呈現(xiàn)頹勢。