截至04月17日10:21，大數(shù)據(jù)ETF（159739.SZ）上漲1.65%，主要成分股中，拓維信息上漲10.00%，廣聯(lián)達上漲10.02%，泛微網(wǎng)絡(luò)上漲10.00%，用友網(wǎng)絡(luò)上漲2.28%，石基信息上漲7.52%。

消息面上，華為公布AI基礎(chǔ)設(shè)施架構(gòu)新進展，推出CloudMatrix 384超節(jié)點并實現(xiàn)規(guī)模上線，直接催化昇騰概念股走強。

隔日SemiAnalysis發(fā)布報告，直指華為最新的AI服務(wù)器解決方案CloudMatrix 384，在性能上擊敗了美國最好的服務(wù)器Nvidia GB200 NVL72 。該機構(gòu)對CloudMatrix贊譽有加，認為某些指標上比 Nvidia 的機架級解決方案更為先進。其工程優(yōu)勢體現(xiàn)在系統(tǒng)層面，而不僅僅是芯片層面，創(chuàng)新涵蓋了網(wǎng)絡(luò)、光學和軟件層面。

作為大數(shù)據(jù)ETF重倉成分股，拓維信息因深度參與華為昇騰生態(tài)而漲停，同時廣聯(lián)達、泛微網(wǎng)絡(luò)等信創(chuàng)標的同步大漲，反映出市場對算力基礎(chǔ)設(shè)施國產(chǎn)化進程的樂觀預(yù)期。

券商研究方面，西部證券指出云計算指數(shù)（930851.CSI）作為大數(shù)據(jù)ETF的跟蹤標的，其成分股集中于計算機、通信等硬科技領(lǐng)域，當前估值處于近五年50%分位以下，具備相對性價比優(yōu)勢。該機構(gòu)分析顯示，云計算類指數(shù)在盈利預(yù)期上表現(xiàn)穩(wěn)健，ROE達4.04%，且與AI中游其他指數(shù)相關(guān)性超過0.95，反映出行業(yè)景氣度的聯(lián)動特征。

海通國際此前認為，CloudMatrix 384 的全棧自主研發(fā)特性，為國產(chǎn)AI 崛起注入強心劑。我們認為，在地緣政治波動背景下，其擺脫對海外芯片依賴的能力至關(guān)重要。同時，華為云通過昇騰AI 云支持160 余種第三方大模型（如DeepSeek），推動國產(chǎn)生態(tài)快速成型。這種“基礎(chǔ)設(shè)施+模型”的協(xié)同模式，不僅驗證了軟硬一體化的可行性，更預(yù)示著中國AI 產(chǎn)業(yè)正從“單點突破”轉(zhuǎn)向“系統(tǒng)性領(lǐng)先”，為全球AI 競爭提供自主可控的解決方案。

關(guān)聯(lián)產(chǎn)品：

大數(shù)據(jù)ETF（159739），聯(lián)接基金（A類 021090，C類 021091，I類 022882）

關(guān)聯(lián)個股：

中國長城（000066）、中國軟件（600536）、網(wǎng)宿科技（300017）、寶信軟件（600845）、神州泰岳（300002）、用友網(wǎng)絡(luò)（600588）、光環(huán)新網(wǎng)（300383）、拓維信息（002261）、東華軟件（002065）、廣聯(lián)達（002410）