文｜半導體產(chǎn)業(yè)縱橫
Kiwoom證券研究員表示，預計今年年底和明年初DRAM價格將大幅下跌。
根據(jù)市場研究公司 DRAMeXchange 12 月 8 日的數(shù)據(jù)，截至 11 月底，通用 PC DRAM 產(chǎn)品 （DDR4 8Gb 1Gx8） 的平均固定交易價格為 1.35 美元。與 7 月份的 35.7 美元價格相比，這顯著下降了 2.1%。今年下半年 DRAM 價格的大幅下跌可歸因于供需雙方的不利因素，引發(fā)了人們對更廣泛的經(jīng)濟影響的擔憂。
智能手機和PC等信息技術（IT）設備的需求尚未復蘇。這導致主要IT設備公司下調(diào)DRAM庫存。在供應方面，中國公司正在發(fā)起供應攻勢。雖然在高帶寬存儲器（HBM）等先進產(chǎn)品方面，中國還未趕上韓國，但在DDR4等傳統(tǒng)產(chǎn)品上，中國正以價格競爭力撼動市場。據(jù)報道，中國內(nèi)存公司的DDR4 8Gb DRAM售價約為1美元，約為市場價格的一半。
Kiwoom證券研究員Park Yoo-ak表示：“預計今年年底和明年初DRAM價格將大幅下跌，幅度將超過預期。由于中國內(nèi)存公司以低價銷售產(chǎn)品，DRAM供應增長率將超過需求增長率，這種情況將持續(xù)到明年第二季度?！币晃黄髽I(yè)界高層人士也表達了同樣的看法，他表示：“如果DRAM價格波動，三星電子等龍頭企業(yè)的業(yè)績將下降，甚至影響稅收。”
截至11月，PC用DDR5 16Gb產(chǎn)品的平均固定交易價格為3.9美元，較10月的4.05美元下跌3.7%。與7月的4.65美元相比，跌幅達到16.1%。業(yè)界擔心，如果半導體價格進一步加速下跌，對整體經(jīng)濟的負面影響可能會加大。如果三星電子等廠商業(yè)績不佳持續(xù)很長時間，可能會打亂韓國存儲每年數(shù)十萬億韓元的設施投資計劃，投資減少還可能導致整體國內(nèi)經(jīng)濟萎縮。
一位半導體行業(yè)人士指出，“如果半導體的下行周期與當前形勢重疊，可能會對整個經(jīng)濟造成沖擊”，并補充道，“管理層至少需要考慮采取措施減少企業(yè)經(jīng)營的不確定性?！?/p>
DRAM市場的現(xiàn)狀表明，未來將面臨一段充滿挑戰(zhàn)的時期，預計價格將持續(xù)下跌趨勢至明年年初。這對嚴重依賴半導體產(chǎn)業(yè)的韓國經(jīng)濟有著重大影響。
今年9月，韓國信息和通信技術 (ICT)產(chǎn)品出口連續(xù)11個月增長。據(jù)韓國科學技術信息通信部匯編數(shù)據(jù)顯示，9月韓國ICT的出口額達224億美元，比去年同期的180.4億美元增長了24%，創(chuàng)下2022年3月以來第二高。
從產(chǎn)品類別來看，9月韓國芯片出口同比增長36.3%，創(chuàng)下136億美元的歷史新高，連續(xù)11個月實現(xiàn)兩位數(shù)增長，半導體出口位居歷史第一，占ICT出口總額的比重飆升至60.9%，8月半導體出口占比為57.7%。
隨著高帶寬存儲芯片等高價值產(chǎn)品的需求增加，存儲芯片的出口出貨量同比增長60.7%，達到87億美元，較8月的72.9億美元，環(huán)比增長近20%。這是由于人工智能服務器投資增加，對 HBM 等高附加值產(chǎn)品的需求增加的結(jié)果。
由于SSD出口增加，計算機及周邊設備領域的出口也較上年增長104.8%，達到16.4億美元。
得益于新成品出口強勁，智能手機銷售額達到17.1 億美元，連續(xù)3個月實現(xiàn)兩位數(shù)增長。但顯示器和通訊設備的出口分別下降5.1％和28.7％，至19億美元和1.6億美元。
10月份韓國ICT出口208億美元，進口133.3億美元，貿(mào)易差額74.7億美元，錄得順差。從產(chǎn)品類別來看，AI基礎設施投資市場增長帶動半導體出口，10月韓國半導體出口額達125.5億美元，比上年增長39.9%，較9月下降7.7%。
根據(jù)韓國產(chǎn)業(yè)通商資源部最近公布數(shù)據(jù)顯示，韓國11月出口同比增長1.4%，達到563.5億美元，連續(xù)14個月實現(xiàn)增長，得益于芯片出口的持續(xù)強勁。
進口同比下降2.4%至507億美元，貿(mào)易順差為56.1億美元，連續(xù)18個月保持順差。盡管出口繼續(xù)續(xù)增長，但自8月份以來，增長率一直在穩(wěn)步下降。
從出口產(chǎn)品看，韓國11月半導體出口同比增長30.8%，至125億美元，連續(xù)13個月保持增長，并連續(xù)第四個月創(chuàng)下單月最高紀錄。另一方面，由于11月份主要汽車零部件制造商罷工導致生產(chǎn)中斷，汽車出口同比下降13.6%，至56億美元。韓國產(chǎn)業(yè)通商資源部，補充說，上個月末的天氣狀況也阻礙了汽車的發(fā)貨。
韓國產(chǎn)業(yè)通商資源部部長安德根在一份聲明中表示：“11月，出口出現(xiàn)了意想不到的障礙，包括汽車零部件制造商罷工導致汽車產(chǎn)量下降，以及天氣狀況擾亂了發(fā)貨?！?/p>
“但是，韓國能夠連續(xù)14個月保持出口增長，并連續(xù)18個月保持貿(mào)易順差，這得益于芯片和船舶等關鍵項目的強勁表現(xiàn)，”他補充說。