記者 杜萌
公募行業(yè)產(chǎn)品數(shù)量和資產(chǎn)規(guī)模屢創(chuàng)新高，其中個(gè)人投資者的資金占到了總規(guī)模的半壁江山。近日，中國證券基金業(yè)協(xié)會(huì)公布的《中國證券投資基金業(yè)年報(bào)（2024）》（下稱《年報(bào)》），披露了多項(xiàng)權(quán)威數(shù)據(jù)。
《年報(bào)》顯示，截至2023年末，公募基金管理機(jī)構(gòu)發(fā)展到158家，其中中外合資公司42家，外商投資企業(yè)8家，取得公募基金管理資格的證券公司或證券公司資管子公司12家，保險(xiǎn)資管公司1家（以下簡稱其他持牌機(jī)構(gòu)）。公募管理資產(chǎn)規(guī)模達(dá)到27.60萬億元。
公募基金有效賬戶（指截至統(tǒng)計(jì)時(shí)點(diǎn)持有基金份額的賬戶） 數(shù)為16.86億戶，大部分為個(gè)人賬戶，僅71.61萬戶為機(jī)構(gòu)賬戶。場(chǎng)外公募基金賬戶中，個(gè)人投資者數(shù)量為7.95億人。
從資金來源來看，截至2023年末，公募基金中來源于個(gè)人投資者的資金占比為52.70%，來源于養(yǎng)老金（社會(huì)保障基金、基本養(yǎng)老保險(xiǎn)、企業(yè)年金、職業(yè)年金、個(gè)人養(yǎng)老金）的資金占比為1.32%，來源于境外的資金占比為0.16%，來源于其他各類機(jī)構(gòu)投資者的資金占比為45.82%。
機(jī)構(gòu)投資者（除養(yǎng)老金外）中，來源于銀行的資金（含自有資金及其發(fā)行的資管產(chǎn)品）最多，占整個(gè)公募基金資金來源的26.69%，其次為保險(xiǎn)資金（含自有資金及其發(fā)行的資管產(chǎn)品），占整個(gè)公募基金資金來源的6.55%。機(jī)構(gòu)投資者主要為機(jī)構(gòu)發(fā)行的資管產(chǎn)品，其中大部分仍是個(gè)人投資者資金的集合。因此，穿透來看公募基金還是主要服務(wù)于個(gè)人投資者。
具體到投資類型來看，2023年，ETF迎來大發(fā)展，越來越多的個(gè)人投資者通過ETF的方式參與股票市場(chǎng)的投資。《年報(bào)》披露，在各種投資類型中，僅ETF是機(jī)構(gòu)投資者占主導(dǎo)地位的，最高時(shí)機(jī)構(gòu)持有ETF占比接近90%。但2020年以來，機(jī)構(gòu)占比顯著下滑。截至2023年底，機(jī)構(gòu)持有ETF規(guī)模占比已降至57%，個(gè)人持有占比上升至43%。
基金銷售渠道來看，截至2023年末，直銷渠道保有規(guī)模占比最高，為36.65%，但呈現(xiàn)逐年下降趨勢(shì)；其次為商業(yè)銀行渠道，占比26.13%，較上年基本持平；再次為獨(dú)銷渠道，占比25.76%，該渠道自展業(yè)以來保有規(guī)模占比連續(xù)提升；證券公司渠道保有規(guī)模占比為10.78%，較上年略有提升。
基金銷售收入方面，2023年度基金銷售收入中，銷售服務(wù)費(fèi)占比最高，為71.74%，較上年有較大幅度提升；其次為申購費(fèi)，占比12.32%，較上年有所下降；再次為贖回費(fèi)，占比10.93%，較上年有一定程度下降；認(rèn)購費(fèi)收入占比為4.07%，較上年有較大幅度下降。
隨著2023年7月《公募基金行業(yè)費(fèi)率改革工作方案》的發(fā)布，公募基金由投資者負(fù)擔(dān)的費(fèi)率總額大體呈現(xiàn)下行趨勢(shì)、部分類型費(fèi)率維持在2002年水平。
以管理費(fèi)率為例，2023年，混合基金、債券基金、FOF以及其他基金平均管理費(fèi)率較上年均有所下降，分別降至0.79%、0.29%、0.70%以及0.15%；股票基金新發(fā)產(chǎn)品平均管理費(fèi)率與上年基本持平，為0.57%；QDII基金新發(fā)產(chǎn)品平均管理費(fèi)率小幅上升至0.71%。QDII基金新發(fā)產(chǎn)品平均管理費(fèi)率的上升，主要是2023年發(fā)行了更多的主動(dòng)管理類QDII基金，費(fèi)率一般在0.8%-1.8%之間，導(dǎo)致新發(fā)QDII基金平均管理費(fèi)率有小幅提升。
此外，《年報(bào)》還首次披露了基金經(jīng)理和高管的“畫像”。截至2023年末，基金經(jīng)理的人數(shù)較2022年末的3262人增加13.12%，在公募基金管理機(jī)構(gòu)注冊(cè)的在職基金經(jīng)理人數(shù)達(dá)到了3690人。男性基金經(jīng)理占73.8%，女性基金經(jīng)理占26.2%。
學(xué)歷方面，基金經(jīng)理中具有碩士學(xué)位的有3112人，在總?cè)藬?shù)中占84.34%；具有博士學(xué)位的有377人，占比為10.22%；具有本科及以下學(xué)歷的有201人，占比為5.45%。
從年齡構(gòu)成看，基金經(jīng)理的平均年齡為38.18歲，有34.61%的基金經(jīng)理年齡在35歲以下?；鸾?jīng)理的年齡主要集中在36歲至45歲，其次為31歲至35歲，這兩個(gè)年齡段的基金經(jīng)理人數(shù)占比分別為55.52%、31.11%。從擔(dān)任基金經(jīng)理職務(wù)的年限看，基金經(jīng)理平均任職年限為3.73年。其中，任職年限在1年以下的占19.27%，1年至2年的占16.5%，2年至3年的占比16.69%，3年至4年的占10.92%，4年至5年的占7.56%，5年及以上的占29.05%。
截至2023年末，145家基金管理公司現(xiàn)任高管人員共計(jì)776人。其中，總經(jīng)理135人（其中法定代表人45人），督察長141人，副總經(jīng)理470人，總經(jīng)理助理30人。從學(xué)歷結(jié)構(gòu)上看，基金公司高管的學(xué)歷以碩士研究生為主。其中，博士研究生學(xué)歷的占比為12.4%，碩士研究生學(xué)歷的占比為64.9%，大學(xué)本科學(xué)歷、大專學(xué)歷的占比分別為21.9%、0.8%。
年齡方面，高管人員的平均年齡為49歲，年齡主要集中在40歲至50歲之間；男性依然是高管中的主要人群，占比達(dá)到77.5%，女性高管占比為22.4%。