今日（2024年8月30日），A股氣勢如虹，放量大漲！三大指數(shù)集體上揚，上證指數(shù)收漲0.68%，深證成指、創(chuàng)業(yè)板指雙雙收漲超2%，滬深兩市全天成交額合計8765.89億元，較上一日增量2693.42億元。各行業(yè)競相上攻，截至收盤，30個中信一級行業(yè)中有28個收紅。
行業(yè)板塊方面，地產(chǎn)領(lǐng)漲兩市。有分析人士表示，隨著房地產(chǎn)行業(yè)傳統(tǒng)旺季“金九銀十”的臨近，市場對房地產(chǎn)增量政策的期待又有所升溫?；蚴艽擞绊?，場內(nèi)熱門地產(chǎn)ETF（159707）場內(nèi)價格大漲4.68%。
此外，電子板塊獲超百億主力資金狂涌，消費電子、半導(dǎo)體、PCB（印制電路板）攜手上攻，電子ETF（515260）場內(nèi)價格收漲4.17%。
或受部分權(quán)重股業(yè)績提振，大消費板塊亦全天強(qiáng)勢，食品ETF（515710）、消費龍頭ETF（516130）場內(nèi)價格雙雙收漲超2%。
就今日A股的亮眼表現(xiàn)，有機(jī)構(gòu)表示，其驅(qū)動力或主要來自三個方面。一是大盤藍(lán)籌殺跌，流動性的溢出效應(yīng)明顯，二是市場基本面、流動性均已出現(xiàn)邊際改善信號，三是政策持續(xù)釋放積極信號。
另一方面，港股今日迎來普漲，恒生指數(shù)、國企指數(shù)雙雙收漲超1%，恒生科技指數(shù)大漲近3%?？凭W(wǎng)方向行情火熱，重倉港股互聯(lián)網(wǎng)龍頭的港股互聯(lián)網(wǎng)ETF（513770）場內(nèi)價格收漲2.87%。
長城證券指出，美聯(lián)儲降息疊加近期人民幣升值，這對于依賴資金流動性和風(fēng)險偏好來驅(qū)動的港股市場而言是一個積極的信號，可能為港股本輪反彈提供更多助力。市場流動性改善直接意味著更多的資金可能重新流入股市，特別是那些估值仍相對偏低但是具有潛力的市場，如港股市場。
展望后市，平安證券表示，中國股市估值具備吸引力，伴隨中國經(jīng)濟(jì)復(fù)蘇，全球經(jīng)濟(jì)增長回歸正?；约皣H資金的再配置，A股和港股在當(dāng)前的估值水平下，或具備充足的反彈空間。
海通證券指出，中期維度看，海內(nèi)外積極因素共振有望推動市場中樞抬升。下半年國內(nèi)宏微觀基本面和海外流動性均有望出現(xiàn)改善，或推動A股成交逐漸修復(fù)，指數(shù)中樞或較上半年有所抬升。
【ETF全知道熱點盤點】今日重點聊聊電子、食品、券商等三大板塊交易和基本面情況。
一、蝶變登場？超百億主力資金狂涌，一基雙拼消費電子+半導(dǎo)體的電子ETF（515260）豪漲4.17%！領(lǐng)益智造等2股漲停
今日，消費電子、半導(dǎo)體、PCB（印制電路板）攜手上攻！覆蓋半導(dǎo)體芯片和蘋果產(chǎn)業(yè)鏈的電子50指數(shù)50只成份股46只收紅，28只漲逾3%，其中，東山精密、領(lǐng)益智造漲停封板，歌爾股份、圣邦股份漲超8%，鵬鼎控股、寒武紀(jì)-U、工業(yè)富聯(lián)漲逾6%，立訊精密、海光信息等個股大幅跟漲。
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熱門ETF方面，被動跟蹤電子50指數(shù)的電子ETF（515260）早盤快速攀升，后全天維持高位，場內(nèi)價格豪漲4.17%，創(chuàng)下2月28日以來的最大單日漲幅，成交額1831萬元，環(huán)比放量48%，一舉收復(fù)5日、10日、20日三根均線！
值得注意的是，電子ETF（515260）今日場內(nèi)頻現(xiàn)溢價區(qū)間，收盤溢價率高達(dá)0.54%，顯示買盤資金較為強(qiáng)勢，伴隨成交放量，或有資金進(jìn)場布局！
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電子板塊緣何飆漲？或由于以下三方面的利好催化：
1、超百億主力資金狂涌，電子板塊成“香餑餑”
資金面上，主力資金或“偏愛”電子板塊！電子板塊全天獲主力資金凈流入114.15億元，近5日、近20日、近60日分別獲主力資金加倉190.91億元、300.89億元、932.87億元，持續(xù)霸居31個申萬一級行業(yè)首位！
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2、細(xì)分賽道業(yè)績亮眼，電子板塊情緒高漲
基本面上，截至8月29日，電子ETF（515260）標(biāo)的指數(shù)（電子50指數(shù)）50只成份股中，已有46股公告中報業(yè)績。從歸母凈利潤同比增長率來看，韋爾股份、瀾起科技、京東方A等10只個股實現(xiàn)同比三位數(shù)增長！立訊精密、工業(yè)富聯(lián)等13只個股實現(xiàn)同比兩位數(shù)增長！從營業(yè)總收入同比增長率來看，瀾起科技、北方華創(chuàng)、海光信息等32只個股實現(xiàn)同比兩位數(shù)增長！
3、AI手機(jī)、折疊屏、智能穿戴……消費電子熱點迭出!
（1）蘋果秋季發(fā)布會定檔9月10日，本次發(fā)布會將聚焦iPhone 16、新款A(yù)pple Watch及AirPods。有媒體消息，蘋果向零部件供應(yīng)商下單的初始訂貨量大約為8800萬~9000萬部iPhone，比去年iPhone15 8000萬部的初始訂單高出10%。業(yè)內(nèi)人士表示，此舉利好A股蘋果產(chǎn)業(yè)鏈公司。
（2）華為推出玄璣感知系統(tǒng)，引爆智能穿戴方向。據(jù)了解，蘋果正在加快開發(fā)智能戒指，可以便捷監(jiān)測各種生物特征，甚至有可能超越Apple Watch的功能。此前，AR眼鏡也成為了市場熱點。
華福證券指出，消費電子正處在短期企穩(wěn)回暖、AI帶動行業(yè)創(chuàng)新周期來臨和巨頭新品催化不斷的三重拐點。一方面，AI將率先落地手機(jī)等成熟消費電子產(chǎn)品，帶動量價齊升。另一方面AI將加速新硬件形態(tài)探索。諸如AR/VR、手表等AIOT產(chǎn)品有望在AR賦能下探索新的應(yīng)用場景，加速消費電子新硬件形態(tài)創(chuàng)新。
布局工具上，電子ETF（515260）緊密跟蹤電子50指數(shù)，覆蓋半導(dǎo)體芯片和蘋果產(chǎn)業(yè)鏈，截至二季度末，含“芯”量40%，含“果”量25%，全面覆蓋AI芯片、消費電子、汽車電子、5G、云計算等熱門產(chǎn)業(yè)龍頭公司，一鍵布局A股電子核心資產(chǎn)?？春孟M電子和半導(dǎo)體發(fā)展機(jī)遇的投資者，或可重點關(guān)注。
注：電子ETF（515260）跟蹤的電子50指數(shù)近5個完整年度的漲跌幅為：2019年，59.61%；2020年，25.26%；2021年，3.27%；2022年，-38.63%；2023年，1.03%。
二、白酒、大眾品齊頭并進(jìn)，食品ETF（515710）盤中上探4.16%！機(jī)構(gòu)：食品飲料估值水平具備吸引力
吃喝板塊全天強(qiáng)勢！反映吃喝板塊整體走勢的食品ETF（515710）盤中場內(nèi)價格最高漲幅達(dá)4.16%，尾盤有所回落，截至收盤，漲2.65%，日線兩連陽，并一舉收復(fù)5日線、10日線等兩根均線。
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成份股方面，白酒大面積爆發(fā)，山西汾酒、洋河股份飆漲超6%，五糧液、瀘州老窖、迎駕貢酒等多股大漲超3%，白酒龍頭貴州茅臺收漲超2%。乳制品、調(diào)味品等部分大眾品亦不甘示弱，新乳業(yè)強(qiáng)勢漲停，海天味業(yè)飆漲8.86%，立高食品、金禾實業(yè)雙雙大漲超5%。
從資金面、成份股業(yè)績方面以及行業(yè)消息面來看，當(dāng)前或為吃喝板塊較好的布局時機(jī)。
【吃喝板塊吸金不斷】
Wind數(shù)據(jù)顯示，截至收盤，食品飲料板塊單日獲主力資金凈流入27.56億元，近5日獲主力資金凈流入40.6億元，單日主力資金凈流入額及近5日主力資金凈流入額均在30個中信一級行業(yè)中位居前10。
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板塊場內(nèi)熱門布局工具食品ETF（515710）亦吸金不斷。數(shù)據(jù)顯示，截至昨日收盤，近10個交易日中，食品ETF（515710）合計獲資金凈申購額達(dá)到1277萬元；近60個交易日中，食品ETF（515710）合計吸金額更是達(dá)到9458萬元。
【部分成份股業(yè)績亮眼】
Wind數(shù)據(jù)顯示，截至目前，食品ETF（515710）標(biāo)的指數(shù)50只成份股中，已有44只公布2024年中報，44家企業(yè)中，有23家歸母凈利潤實現(xiàn)了兩位數(shù)增長，其中順鑫農(nóng)業(yè)歸母凈利潤同比增長率高達(dá)621.87%，妙可藍(lán)多、中炬高新、星湖科技?xì)w母凈利潤同比增長率超100%。
權(quán)重股方面，食品ETF（515710）截至2024年2季度末的前5大權(quán)重股中，已有4只（貴州茅臺、五糧液、山西汾酒、伊利股份）公布2024年中報，4家企業(yè)歸母凈利潤均實現(xiàn)了兩位數(shù)的同比增長，山西汾酒歸母凈利潤同比增長率達(dá)到24.27%。
【“中國酒文化月”將啟動】
8月28日，中國酒業(yè)協(xié)會發(fā)布關(guān)于開展2024“中國酒文化月”的通知，并將于8月31日在代州黃酒文化節(jié)開幕式上舉行“中國酒文化月”啟動儀式?；顒泳劢蛊髽I(yè)文化、美酒文化、品牌文化、文化營銷、文化傳播、文化遺產(chǎn)六個方向，持續(xù)強(qiáng)化“中國酒業(yè)新文化建設(shè)”，將“中國酒文化月”打造成中國酒業(yè)的標(biāo)志性產(chǎn)業(yè)文化IP。白酒等酒類產(chǎn)業(yè)的影響力有望進(jìn)一步得到提升。
值得注意的是，食品ETF（515710）“含酒量”高，基金定期報告顯示，截至2024年2季度末，食品ETF（515710）前10大權(quán)重股中有8只為白酒、啤酒股，權(quán)重占比合計達(dá)55.93%。
展望后市，招商證券表示，食飲板塊今年估值回落的幅度超出此前預(yù)期，但內(nèi)需市場依然足夠大，其認(rèn)為，能抗住的公司和細(xì)分賽道具有成長能力的公司或依然擁有較好的未來，和足夠的估值修復(fù)空間。
首創(chuàng)證券表示，白酒方面，整體來看，在今年白酒仍處調(diào)整期的背景下，行業(yè)內(nèi)高端及地產(chǎn)酒龍頭經(jīng)營韌性較強(qiáng)，中長期增長勢能持續(xù)。隨著中秋旺季臨近，建議后續(xù)關(guān)注產(chǎn)品動銷及批價表現(xiàn)；大眾品方面，建議聚焦業(yè)績穩(wěn)健的各細(xì)分行業(yè)優(yōu)質(zhì)龍頭，以及關(guān)注受益于人群結(jié)構(gòu)變化或消費升級帶來的高成長新品類。
華福證券認(rèn)為，當(dāng)前食品飲料的估值水平具備吸引力。食飲行業(yè)自2021年以來持續(xù)調(diào)整，估值已回落至安全區(qū)間，具備較強(qiáng)支撐。而從消費比較來看，食飲同樣具備較強(qiáng)吸引力，調(diào)味發(fā)酵品、乳制品、預(yù)加工食品和烘焙食品均處在極低估值水平。
一鍵配置吃喝板塊核心資產(chǎn)，相關(guān)產(chǎn)品食品ETF（515710）。根據(jù)中證指數(shù)公司統(tǒng)計，食品ETF（515710）跟蹤中證細(xì)分食品飲料產(chǎn)業(yè)主題指數(shù)，超6成倉位布局高端、次高端白酒龍頭股，近4成倉位兼顧飲料乳品、調(diào)味、啤酒等細(xì)分板塊龍頭股，前十權(quán)重股包括“茅五瀘汾洋”、伊利股份、海天味業(yè)、青島啤酒等。
三、雙重催化，“旗手”爆發(fā)！千億中國銀河漲停，券商ETF（512000）盤中飆漲3%，量能激增117%！
今日市場回暖之際，“牛市旗手”券商帶頭吹響反攻號角，A股頂流券商ETF（512000）場內(nèi)價格盤中一度漲近3.5%，收漲2.5%，喜提日線3連陽，一舉收復(fù)10、20日、60日3根均線。量能方面，券商ETF（512000）全天成交額5.82億元，環(huán)比激增116.69%。
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板塊個股除了因并購事項停牌的國信證券外全線收紅，9成券商股漲逾1%，30股漲超2%，千億市值中國銀河強(qiáng)勢漲停，華鑫股份一度漲停，后開板收漲7.68%。此外，國泰君安、國投資本、中金公司均漲超4%，東方財富、山西證券等跟漲逾3%。
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分析人士認(rèn)為，目前整個券商板塊需要重點關(guān)注的催化劑在于兩方面：一是重視市場活躍度的回升（今日兩市成交額顯著放量至超8800億元）；二是板塊的供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革進(jìn)展加速，券商間尤其是頭部券商間的并購重組仍牽動心弦。
當(dāng)前時點，板塊仍具有較高的性價比及賠率，后續(xù)應(yīng)重點關(guān)注市場風(fēng)格變化與并購重組加速等因素帶來的催化。
①市場風(fēng)格方面，本周銀行新高后接連回撤，同時成長方向蠢蠢欲動。中信建投認(rèn)為，轉(zhuǎn)機(jī)正在醞釀，短期而言，9月無論是基本面、流動性均將出現(xiàn)邊際改善信號：一是半年報落地；二是9月美聯(lián)儲降息預(yù)期進(jìn)一步明確；三是國內(nèi)逆周期政策有望加強(qiáng)“金九銀十”旺季。
②并購進(jìn)展方面，近期國信證券收購萬和證券為券業(yè)整合再下一城，二者同屬深圳系國企，機(jī)構(gòu)認(rèn)為這預(yù)示著券商行業(yè)并購重組正從早期的業(yè)務(wù)/區(qū)域互補邁向國資體系內(nèi)部整合，預(yù)計后續(xù)會有更多同一國資體系內(nèi)的券商整合提上日程。
展望后市，華福證券表示，券業(yè)并購事件頻出，有望繼續(xù)催化行業(yè)并購重組主線，建議關(guān)注區(qū)間券商向上博弈價值。
東海證券表示，在資本市場新“國九條”頂層設(shè)計指引下，券商行業(yè)政策催化逐步落地，監(jiān)管的逐步規(guī)范也有利于行業(yè)長期穩(wěn)健發(fā)展。在前期嚴(yán)監(jiān)嚴(yán)管的背景下，未來高質(zhì)量發(fā)展的具體細(xì)則將成為資本市場長遠(yuǎn)發(fā)展的主要推動力，一流投資銀行建設(shè)的有效性和方向性不改，建議把握并購重組、高“含財率”和ROE提升三條邏輯主線。
有行情，買券商！公開資料顯示，券商ETF（512000）跟蹤中證全指證券公司指數(shù)，一鍵囊括50只上市券商股，其中近6成倉位集中于十大龍頭券商，“大資管”+“大投行”龍頭齊聚；另外4成倉位兼顧中小券商的業(yè)績高彈性，吸收了中小券商階段性高爆發(fā)特點，是集中布局頭部券商、同時兼顧中小券商的高效率投資工具。
本文圖片、數(shù)據(jù)來源于Wind、滬深交易所、華寶基金等，截至2024.8.30。風(fēng)險提示：地產(chǎn)ETF被動跟蹤中證800地產(chǎn)指數(shù)，該指數(shù)基日為2004.12.31，發(fā)布于2012.12.21；券商ETF被動跟蹤中證全指證券公司指數(shù)，該指數(shù)基日為2007.6.29，發(fā)布于2013.7.15；電子ETF被動跟蹤中證電子50指數(shù)，該指數(shù)基日為2008.12.31，發(fā)布于2009.7.22；港股互聯(lián)網(wǎng)ETF被動跟蹤中證港股通互聯(lián)網(wǎng)指數(shù)，該指數(shù)基日為2016.12.30，發(fā)布于2021.1.11；食品ETF被動跟蹤中證細(xì)分食品飲料產(chǎn)業(yè)主題指數(shù)，該指數(shù)基日為2004.12.31，發(fā)布于2012.4.11；消費龍頭ETF被動跟蹤中證消費龍頭指數(shù)，該指數(shù)基日為2004.12.31，發(fā)布于2018.11.21。指數(shù)成份股構(gòu)成根據(jù)該指數(shù)編制規(guī)則適時調(diào)整，其回測歷史業(yè)績不預(yù)示指數(shù)未來表現(xiàn)。文中提及個股僅為指數(shù)成份股客觀展示列舉，不作為任何個股推薦，不代表基金管理人和基金投資方向。任何在本文出現(xiàn)的信息（包括但不限于個股、評論、預(yù)測、圖表、指標(biāo)、理論、任何形式的表述等）均只作為參考，投資人須對任何自主決定的投資行為負(fù)責(zé)。另，本文中的任何觀點、分析及預(yù)測不構(gòu)成對閱讀者任何形式的投資建議，本公司亦不對因使用本文內(nèi)容所引發(fā)的直接或間接損失負(fù)任何責(zé)任。投資人應(yīng)當(dāng)認(rèn)真閱讀《基金合同》、《招募說明書》、《基金產(chǎn)品資料概要》等基金法律文件，了解基金的風(fēng)險收益特征，選擇與自身風(fēng)險承受能力相適應(yīng)的產(chǎn)品。基金的過往業(yè)績并不預(yù)示其未來表現(xiàn)，基金管理人管理的其他基金的業(yè)績并不構(gòu)成基金業(yè)績表現(xiàn)的保證。根據(jù)基金管理人的評估，地產(chǎn)ETF、券商ETF、電子ETF、食品ETF、消費龍頭ETF的風(fēng)險等級均為R3-中風(fēng)險，適宜平衡型（C3）及以上的投資者，港股互聯(lián)網(wǎng)ETF風(fēng)險等級為R4-中高風(fēng)險，適宜積極型（C4）及以上投資者，適當(dāng)性匹配意見請以銷售機(jī)構(gòu)為準(zhǔn)。銷售機(jī)構(gòu)（包括基金管理人直銷機(jī)構(gòu)和其他銷售機(jī)構(gòu)）根據(jù)相關(guān)法律法規(guī)對以上基金進(jìn)行風(fēng)險評價，投資者應(yīng)及時關(guān)注基金管理人出具的適當(dāng)性意見，各銷售機(jī)構(gòu)關(guān)于適當(dāng)性的意見不必然一致，且基金銷售機(jī)構(gòu)所出具的基金產(chǎn)品風(fēng)險等級評價結(jié)果不得低于基金管理人作出的風(fēng)險等級評價結(jié)果?；鸷贤嘘P(guān)于基金風(fēng)險收益特征與基金風(fēng)險等級因考慮因素不同而存在差異。投資者應(yīng)了解基金的風(fēng)險收益情況，結(jié)合自身投資目的、期限、投資經(jīng)驗及風(fēng)險承受能力謹(jǐn)慎選擇基金產(chǎn)品并自行承擔(dān)風(fēng)險。中國證監(jiān)會對以上基金的注冊，并不表明其對以上基金的投資價值、市場前景和收益做出實質(zhì)性判斷或保證。基金投資須謹(jǐn)慎。