2024年8月29日，光伏、儲(chǔ)能等電力設(shè)備細(xì)分概念走強(qiáng)。盤面上，昱能科技、禾邁股份等漲幅均超過(guò)9.7%。科創(chuàng)100ETF（588190）市場(chǎng)關(guān)注度極高，實(shí)時(shí)成交額超過(guò)8325萬(wàn)元。
科創(chuàng)100ETF（588190）跟蹤科創(chuàng)100指數(shù)（000698.SH），成份股行業(yè)分布集中在信息技術(shù)（40.4%）、醫(yī)療保?。?0.4%）、工業(yè)（17.2%）等，符合新質(zhì)生產(chǎn)力的發(fā)展方向。當(dāng)前估值處于歷史的21.32%分位數(shù)，具有較高投資性價(jià)比。
長(zhǎng)城證券表示，過(guò)去一年多的時(shí)間內(nèi)光儲(chǔ)行業(yè)景氣度下滑，報(bào)表端也沒(méi)有出現(xiàn)真正的底部業(yè)績(jī)錨，定價(jià)與估值在無(wú)法預(yù)期中被下修，但結(jié)合產(chǎn)業(yè)鏈排產(chǎn)變化、價(jià)格走勢(shì)考慮，24Q1-Q2可能為行業(yè)盈利的底部時(shí)刻，各家在財(cái)報(bào)端的表現(xiàn)與分化所發(fā)出的信號(hào)有望夯實(shí)勝率。年初國(guó)內(nèi)裝機(jī)與海外出口的數(shù)據(jù)力證全球光伏裝機(jī)在23年的高基數(shù)下仍能正增長(zhǎng)的韌性而國(guó)內(nèi)高層定調(diào)以及海外能源轉(zhuǎn)型則打開(kāi)長(zhǎng)期的光儲(chǔ)需求天花板，平價(jià)上網(wǎng)時(shí)代全球各地的裝機(jī)潛力也得以持續(xù)兌現(xiàn)。在需求無(wú)虞的情況下與賠率掛鉤的則是供給側(cè)變化，當(dāng)下光伏產(chǎn)業(yè)鏈的內(nèi)卷已導(dǎo)致老產(chǎn)能的虧損與新項(xiàng)目的拖延擱置，行業(yè)部分環(huán)節(jié)出現(xiàn)的非理性競(jìng)爭(zhēng)實(shí)則也正加快產(chǎn)能出清，每一輪需求拉動(dòng)的排產(chǎn)提升都是驗(yàn)證周期演變的重要節(jié)點(diǎn)，尤其逆變器由于其更高的競(jìng)爭(zhēng)壁壘而有望率先實(shí)現(xiàn)修復(fù)，新的供需平衡點(diǎn)代表更優(yōu)的格局與更大的市場(chǎng)空間，即優(yōu)秀光伏企業(yè)的賠率。