文|價(jià)值星球Planet 唐飛
編輯|韋伯
在烏茲別克斯坦首都塔什干街頭，眼前駛過一輛輛的宇通客車，讓不少剛落地的中國游客仿佛產(chǎn)生了一種身在國內(nèi)的錯(cuò)覺。
據(jù)新華社報(bào)道，這些來自中國的新能源客車在烏茲別克斯坦備受歡迎。2023年，宇通客車與烏茲別克斯坦塔什千公安公司達(dá)成總量為800輛客車的訂單，其中包括純電動(dòng)客車300輛和天然氣車500輛，創(chuàng)下中國對(duì)烏茲別克斯坦客車出口新紀(jì)錄。
同樣的情況還發(fā)生北歐的丹麥王國，因其美麗的風(fēng)景，近年來這里已經(jīng)成為國內(nèi)游客出境游的熱門目的地。如果游客在這里乘公交就很容易發(fā)現(xiàn)，車上隱藏大量的中國元素，甚至車標(biāo)都是漢字的。
宇通客車相關(guān)負(fù)責(zé)人介紹，宇通客車在丹麥純電動(dòng)公交市場(chǎng)占有率超過50%。通俗一點(diǎn)說，在丹麥街上每見到兩輛電動(dòng)公交車，就有一輛來自中國。
另一個(gè)被人津津樂道的例子來自卡塔爾。2022年卡塔爾世界杯期間，有1500輛左右的中國客車為賽事提供服務(wù)保障，其中包括888輛純電動(dòng)客車。這些客車被投放到多哈的公共交通系統(tǒng)中，服務(wù)于賽事相關(guān)的7000多名工作人員、志愿者以及超過140萬球迷。
目前，中國客車在卡塔爾公交車市場(chǎng)的占有率超過80％，而在新能源客車領(lǐng)域，中國企業(yè)更是成為了卡塔爾唯一的供應(yīng)商。
去年11月25日，新加坡陸路交通管理局宣布將新加坡迄今為止最大的電動(dòng)巴士訂單授予比亞迪和Cycle&CarriageAutomotive（與中通客車合作）兩家制造商。其中，比亞迪獲得240輛單層電動(dòng)巴士訂單，Cycle&CarriageAutomotive獲得120輛電動(dòng)大巴訂單。
以前，很多國家和地區(qū)對(duì)中國制造的汽車存在嚴(yán)重偏見。英國《每日電訊報(bào)》的觀點(diǎn)就頗具代表性：“中國素以生產(chǎn)廉價(jià)、耗油的汽車著稱?！薄爸袊磕瓿隹诖蠹s100萬輛汽車，基本上銷往新興市場(chǎng)。大多數(shù)產(chǎn)品無法通過進(jìn)入歐洲市場(chǎng)所需要的安全測(cè)試?！薄?/p>
但新能源時(shí)代到來時(shí)，讓眾多中國車企發(fā)現(xiàn)了傳統(tǒng)汽車強(qiáng)國的“縫隙”。以公共交通為突破口，中國企業(yè)有機(jī)會(huì)一步步破除“魔咒”，走向更廣闊的舞臺(tái)。
01 “卷”出來的成績(jī)單
從新能源客車市場(chǎng)銷量來看，根據(jù)中國客車統(tǒng)計(jì)信息網(wǎng)統(tǒng)計(jì)的6米以上新能源客車銷量數(shù)據(jù)，2023年上半年，宇通客車位居全國第一，銷量占比份額接近15%。但是福田歐輝、比亞迪、金旅客車、金龍客車等企業(yè)銷量市場(chǎng)占比份額也在10%以上。
可見國內(nèi)新能源客車領(lǐng)域并沒有出現(xiàn)市場(chǎng)份額絕對(duì)領(lǐng)先的“霸主”，行業(yè)CR5的市占率差別并不大。
從不同的能源動(dòng)力類型來看，2023年，城市公交領(lǐng)域的新能源客車銷量占比超過60%，其次是非營(yíng)業(yè)性客車市場(chǎng)、公路客運(yùn)市場(chǎng)等。
加之客車行業(yè)獨(dú)特的toG/toB特性，渠道積累成為企業(yè)核心壁壘，每銷售一輛車都需要具備對(duì)應(yīng)的渠道才能打開市場(chǎng)，這就逐步放大了頭部企業(yè)的馬太效應(yīng)，中腰部企業(yè)短期內(nèi)難以起量。
由此可見國內(nèi)新能源客車不僅市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)激烈，銷售模式和銷售路徑也相對(duì)單一。
于是部分車企選擇將目光瞄準(zhǔn)海外市場(chǎng)，尤其是2024年開年，客車出口市場(chǎng)迎來“爆單”周期。
據(jù)各大主流客車企業(yè)曬出的成績(jī)單顯示，今年1月以來，南昌百路佳客車有限公司一共接到了近300輛的海外訂單，出口量較去年同期翻了一番；2024年2月中通客車1022輛客車成功交付沙特，48輛城市客車正式交付葡萄牙；同在2月金旅客車207輛公交車交付越南，3月計(jì)劃再交付207輛公交車到越南客戶手中；3月7日，價(jià)值1800萬歐元的56輛國產(chǎn)新能源大巴車陸續(xù)登上停靠青島港大港碼頭的“天真”輪，出口芬蘭、比利時(shí)等歐洲國家……
數(shù)據(jù)顯示，2023年我國客車出口量達(dá)到3.2萬輛，同比增幅58%。預(yù)計(jì)2027年出口量將達(dá)到7萬輛（中客網(wǎng)口徑），CAGR約為29%。
2023年出口高增的核心來自一帶一路的推動(dòng)，其中獨(dú)聯(lián)體、中東、亞太貢獻(xiàn)最大，三者合計(jì)貢獻(xiàn)了67%的出口量。分國家看，泰國、以色列、智利、烏茲別克斯坦銷量占比較高，出口銷量前十的國家占總出口量61%。
隨著出口需求的增加，國內(nèi)客車龍頭受益明顯，核心原因是在海外市場(chǎng)車企勢(shì)弱格局的討論被弱化，疊加單車出口的高盈利，使得企業(yè)業(yè)績(jī)有較大幅度的提升。
這一點(diǎn)從部分企業(yè)2023年業(yè)績(jī)預(yù)告也能得到驗(yàn)證。根據(jù)宇通客車業(yè)績(jī)預(yù)告，公司2023年Q4預(yù)計(jì)歸母凈利潤(rùn)為6億元，倒加回4.5億的一次性資產(chǎn)減值，Q4實(shí)際經(jīng)營(yíng)性凈利潤(rùn)為10.5億元，環(huán)比增加81%。金龍汽車業(yè)績(jī)預(yù)告也顯示，公司2023年Q4預(yù)計(jì)歸母凈利潤(rùn)為0.21億元，環(huán)比增長(zhǎng)111%，全年利潤(rùn)實(shí)現(xiàn)扭虧為盈。
02 大爆發(fā)，才剛剛開始
據(jù)環(huán)球時(shí)報(bào)消息，2023年，中國首次成為“全球汽車出口第一大國”，汽車出口量力壓日本成為世界第一。
但屬于中國電動(dòng)新能源車的奇跡，或許才剛剛開始。
汽車電動(dòng)化只是全球汽車產(chǎn)業(yè)變革的上半場(chǎng)，智能化才是未來的終極目標(biāo)。在AI大模型的加持下，汽車技術(shù)正在突飛猛進(jìn)地發(fā)展，其中尤以自動(dòng)駕駛技術(shù)發(fā)展最為迅猛。根據(jù)華為終端BG CEO余承東披露的數(shù)據(jù)，華為ADS2.0現(xiàn)在可以做到5天迭代一次。而特斯拉Autopilot，自2020年起就保持幾乎每周一個(gè)小更新的速度。
除了自動(dòng)駕駛技術(shù)快速發(fā)展，整車裝配制造技術(shù)也在加速迭代。比亞迪董事長(zhǎng)王傳福認(rèn)為，當(dāng)下中國新能源汽車市場(chǎng)正迎來從量變到質(zhì)變的關(guān)鍵階段，新舊事物迭代迎來歷史性的臨界點(diǎn)，市場(chǎng)正在以天為單位調(diào)整。
回到客車領(lǐng)域，如果說如今中國新能源汽車取得了領(lǐng)先全球的發(fā)展成績(jī)，那么中國新能源公交則更早于整個(gè)汽車行業(yè)率先實(shí)現(xiàn)全球領(lǐng)跑。
從2014到2023這十年間，中國新能源公交線路長(zhǎng)度超過1000萬公里，新能源公交線路提升至60500條，累計(jì)運(yùn)送乘客達(dá)5000億人次，是不折不扣的全球第一。
如今，我國國內(nèi)新能源公交保有量達(dá)到54.26萬輛，不僅創(chuàng)下了全球新能源公交之最，助力城市公交碳排放十年減少了70%。截至2022年底，中國新能源客車產(chǎn)銷量就已占全球總量的95%以上。
在國內(nèi)積累了大量經(jīng)驗(yàn)后，車企開始將技術(shù)遷移到全球市場(chǎng)。宇通新能源公交車電池箱體防護(hù)等級(jí)滿足IP68+IP69，八年電池衰減后不低于70%，不僅可以保持更長(zhǎng)的運(yùn)營(yíng)年限，還能為企業(yè)節(jié)省成本。據(jù)比亞迪消息，計(jì)劃交付給新加坡交通部的240輛三門單層電動(dòng)大巴，都將配備乘客信息顯示系統(tǒng)，可以提供有關(guān)行程的視聽信息、綜合閉路電視、碰撞預(yù)警系統(tǒng)、駕駛員防疲勞系統(tǒng)以及輪胎壓力監(jiān)測(cè)系統(tǒng)等。
圖源：東吳證券
能夠順利完成從“走出去”到“走進(jìn)去”的過渡，能夠順利應(yīng)對(duì)激增的訂單，快速響應(yīng)市場(chǎng)需求，主要源于國內(nèi)客車企業(yè)兩大獨(dú)特的優(yōu)勢(shì)。
一是客車行業(yè)幾乎不存在新進(jìn)入者。客車行業(yè)是重資產(chǎn)投入行業(yè)，高盈利性的必要前提是具備大規(guī)模生產(chǎn)能力帶來生產(chǎn)成本的攤薄，因此很多車企并不重視這一業(yè)務(wù)。以海外客車龍頭戴姆勒為例：2020年后，戴姆勒客車板塊僅占戴姆勒卡車收入的不到10%。況且近幾年戴姆勒客車業(yè)務(wù)處于盈虧平衡點(diǎn)以下，企業(yè)不具備擴(kuò)張動(dòng)力。
二是本輪出口機(jī)會(huì)無需擴(kuò)充產(chǎn)能。數(shù)據(jù)顯示，2023年多數(shù)企業(yè)產(chǎn)能利用率僅為50%左右，擴(kuò)充了海外業(yè)務(wù)后正好可以利用多余的產(chǎn)能、創(chuàng)造更大的價(jià)值。
03 火爆背后的多重驅(qū)動(dòng)
中國能在汽車出口領(lǐng)域取得亮眼成績(jī)，首先得益于我們?cè)谛履茉雌囶I(lǐng)域的“換道超車”。
經(jīng)過數(shù)年發(fā)展，在電動(dòng)汽車領(lǐng)域，我們已經(jīng)有了全球領(lǐng)先的技術(shù)，還有其他國家難以企及的價(jià)格優(yōu)勢(shì)。
對(duì)于油車來說，三大件決定了其性能和品質(zhì)；而對(duì)于電動(dòng)新能源車，電池就是那顆“跳動(dòng)的心臟”。來自國際能源署（IEA）的數(shù)據(jù)顯示，中國在電動(dòng)汽車產(chǎn)業(yè)鏈上擁有絕對(duì)主導(dǎo)權(quán)。中國是全球鋰電池主要的生產(chǎn)國和出口國，鋰電池出貨量已經(jīng)連續(xù)多年位居全球首位。
圖源：IEA
從行業(yè)數(shù)據(jù)來看，2023年中國動(dòng)力鋰電池出貨量630GWh，全球占比超70%；儲(chǔ)能鋰電池出貨量超200GWh，全球占比超過90%。全球鋰電池TOP10企業(yè)中，中國企業(yè)占據(jù)六位，且寧德時(shí)代、比亞迪等企業(yè)在中國及海外的市占率不斷攀升。
其次，中國客車車企本土化做得極好。
在烏茲別克斯坦，針對(duì)當(dāng)?shù)馗邷馗稍锏臍夂颦h(huán)境，金龍客車為車輛配置了高規(guī)格車橋、高功率散熱器，以及輕量化、安全性更高的CNG氣瓶；在泰國，為了適應(yīng)其雨季長(zhǎng)、溫度高、濕度大的氣候特征，安凱客車采用了全承載車身結(jié)構(gòu)和整車陰極電泳技術(shù)，使整車更具防腐防銹能力；在冰島，全島約11.5%的面積被冰川覆蓋，宇通客車研發(fā)出一整套低溫解決方案，使車輛在低溫下仍能保持高效運(yùn)營(yíng)，并提高乘坐舒適性；在英國，為了適應(yīng)嚴(yán)苛的歐盟標(biāo)準(zhǔn)，比亞迪針對(duì)EMC（電磁兼容性）、轉(zhuǎn)向、噪聲、客車結(jié)構(gòu)等都做了調(diào)整。
最后，更豐富的合作模式，也拓展了新能源產(chǎn)業(yè)的發(fā)展空間。
中國企業(yè)在國際新能源領(lǐng)域的合作與交流中持積極態(tài)度，積極參與全球性車展，并引進(jìn)各國先進(jìn)技術(shù)。另一方面還逐步增加對(duì)新能源領(lǐng)域的海外投資，以推動(dòng)本國新能源產(chǎn)業(yè)拓展國際市場(chǎng)，參與全球競(jìng)爭(zhēng)。2020年，宇通客車與卡塔爾簽署了框架協(xié)議，計(jì)劃在卡塔爾自由區(qū)建設(shè)電動(dòng)客車KD工廠，建成后可實(shí)現(xiàn)純電動(dòng)客車年產(chǎn)能300輛。2017年10月，比亞迪蘭卡斯特工廠竣工，成為北美地區(qū)最大電動(dòng)大巴工廠，年產(chǎn)大巴1500輛，并提供上千個(gè)就業(yè)崗位。
隨著全球化的深入發(fā)展，中國新能源客車的解決方案逐漸從國內(nèi)走向國際，成為全球共同關(guān)注的焦點(diǎn)，也為更多乘客帶來全新的體驗(yàn)。在中國車企逐步“成長(zhǎng)壯大”的道路上，我們摒棄了“短板”，發(fā)揮了“強(qiáng)項(xiàng)”，贏得了外界的“尊重”與“認(rèn)同”。
展望未來，東吳證券預(yù)計(jì)，客車出口有望“再造一個(gè)國內(nèi)市場(chǎng)”。并預(yù)計(jì)2027年客車出口額有望爬上8萬輛以上臺(tái)階，國內(nèi)銷量與出口銷量比重達(dá)到1:1。