2023年12月12日,港股醫(yī)藥醫(yī)療股整體走弱,恒生醫(yī)療ETF(513060)跌0.22%,盤中溢價顯著,溢折率0.83%,成交額近9億元。數(shù)據(jù)顯示,該產(chǎn)品連續(xù)5日資金凈流入,凈流入額超2.9億元,最新份額達287億份,創(chuàng)歷史新高。
成分股多數(shù)下跌,海吉亞醫(yī)療大跌超20%,科笛跌超11%,諾輝健康跌超6%,藥師幫、沛嘉醫(yī)療-B、諾輝健康均跌超5%。少部分個股上漲,基石藥業(yè)-B漲超11%領(lǐng)漲,來凱醫(yī)藥-B漲超6%,樂普生物-B、翰森制藥漲超5%,高視醫(yī)療、康方生物漲超4%
中銀證券表示,目前醫(yī)藥板塊的估值和持倉均處于歷史底部。2023H1風(fēng)起于青萍之末,產(chǎn)業(yè)細微的邊際變化已經(jīng)出現(xiàn),隨著集采及醫(yī)藥反腐進入后半程,龍頭公司的優(yōu)勢會越來越明顯?,F(xiàn)階段我們認為醫(yī)藥行業(yè)已經(jīng)處在歷史的底部區(qū)間且即將反轉(zhuǎn)。從風(fēng)險角度,我們對過去影響醫(yī)藥行業(yè)發(fā)展的一些風(fēng)險因素進行分析,如集采、談判降價、醫(yī)療反腐等。我們發(fā)現(xiàn)這些風(fēng)險因素經(jīng)過3-5年的消化,影響已經(jīng)逐步消除,甚至積極的影響正在開始體現(xiàn)。我們堅定看好醫(yī)藥長周期向上的機會。
國金證券指出,24年度策略:醫(yī)藥有望迎來景氣度反轉(zhuǎn)拐點,建議重點布局三大方向:院內(nèi)及醫(yī)藥板塊(創(chuàng)新及仿制藥、高值耗材、體外診斷、部分醫(yī)療設(shè)備等)/低估值高性價比標(biāo)的/外延并購商業(yè)化BD機會。