文 | DoNews 曹雙濤
編輯 | 楊博丞
在中國計算機大會論壇上，AI獨角獸企業(yè)智譜AI正式發(fā)布全新自研的第三代基座大模型ChatGLM3系列。
智譜AI官方指出，ChatGLM3在多模態(tài)理解、代碼模塊、網(wǎng)絡(luò)搜索等能力上有所提升，相較于最佳開源模型推理速度提升2-3倍。同時，因采用自研的Agent Tuning技術(shù)，在智能規(guī)劃和執(zhí)行上比ChatGLM-2提升10倍，并通過利用華為昇騰生態(tài)，其算力推理速度提升3倍以上。
公開信息顯示，成立于2019年的智譜AI為清華大學(xué)計算機系知識工程研究室團隊，是清華大學(xué)知識成果轉(zhuǎn)化的創(chuàng)業(yè)公司。其中，CEO張鵬畢業(yè)清華大學(xué)計算機系，總裁王紹蘭為清華創(chuàng)新領(lǐng)軍博士。
名校光環(huán)+爆火的AI，雙層buff加持下，智譜AI可謂說是資本眼中的寵兒。今年7月至9月，智譜AI直接拿下5輪融資，企業(yè)估值高達100億元，是國內(nèi) AI 領(lǐng)域獨角獸企業(yè)，其背后的投資方包括美團、阿里、螞蟻集團、高瓴資本等多家投資機構(gòu)。
圖源：天眼查
智譜AI CEO張鵬指出，智譜 AI GLM大模型已被應(yīng)用到政務(wù)、金融、能源等多個領(lǐng)域，合作伙伴包括阿里、騰訊云、火山引擎、華為、美團、微軟、OPPO、海天瑞聲等數(shù)十家公司。
華信永道近日發(fā)布公告稱，已和智譜AI簽訂《人工智能大模型共建戰(zhàn)略合作協(xié)議》，后續(xù)雙方戰(zhàn)略合作場景包括政策知識梳理與構(gòu)建，客戶服務(wù)咨詢、風(fēng)險識別等。
圖源：華信永道
除智譜AI外，此前騰訊、商湯、華為等多家大模型公司在公開場合均表示，目前所發(fā)布的行業(yè)大模型已超過數(shù)十個，甚至上百個大模型解決方案。但時至今日，市場仍未看到大模型對其背后企業(yè)業(yè)績有明顯帶動。
商湯今年半年報顯示，報告期內(nèi)商湯集團的生成式AI同比增長670.4%，對集團業(yè)務(wù)貢獻從2022年的10.4%提升至20.3%，但今年上半年商湯營收僅同比增長1.3%至14.33億元。
科大訊飛今年上半年營收和凈利潤分別為78.4億元和7357.2萬元，分別同比下滑2.26%和73.54%，營收和利潤雙雙暴跌。360公司所提到為中小客戶提供AI服務(wù)收入2000萬元，實則是軟件會員費用和企業(yè)安全云的SaaS服務(wù)。
和國內(nèi)市場不同的是，大模型正在帶動海外企業(yè)營收增長。The Information報道稱，Chat GPT預(yù)計在未來12個月內(nèi)，通過銷售人工智能軟件及其計算能力，將獲得超過10億美元的收入。英偉達今年第二財季，數(shù)據(jù)中心GPU芯片相關(guān)業(yè)務(wù)收入同比增長171%至103億美元，公司總凈利潤同比增長843%至61.88億美元。
張鵬曾指出，對標Open AI是智譜AI成立以來的目標。但未來智譜AI又能否達到Chat GPT這一收入，真正成為中國版的“Open AI”呢？
一、智譜AI能力仍需持續(xù)完善
雖說在中國計算機大會張鵬提到，ChatGLM3在44個中英文公開數(shù)據(jù)集測試中國內(nèi)同尺寸模型排名首位。但我們在智譜AI官網(wǎng)測試后卻發(fā)現(xiàn)，智譜AI大模型未來仍需持續(xù)完善。
圖源：中國計算機大會
在智能客服場景中，我們針對“你們家的牛肉醬怎么沒有牛肉”這一問題，向智譜AI多次詢問，但三次答案卻不同，且均存在問題。首次回答中，智譜AI指出這是因產(chǎn)品名稱誤導(dǎo)、配料表不明確、宣傳推廣不清晰、產(chǎn)品分類問題所導(dǎo)致。
圖源：智譜AI官網(wǎng)
二次回答中，智譜AI指出這是一款以大豆、玉米等為主要原料的調(diào)味醬。三次回答中，智譜AI指出這款牛肉醬主要成分是豆醬、辣椒、花生、植物油等。換言之，第二、第三次回答前后矛盾。
圖源：智譜AI官網(wǎng)
針對智譜AI的上述回答，國內(nèi)某生產(chǎn)牛肉醬企業(yè)的電商經(jīng)理胡強（化名）告訴DoNews，按照相關(guān)法規(guī)要求，食品企業(yè)名稱為牛肉醬時，需在食品標簽中清晰注明配料包含牛肉。若告知客戶我們食品標簽不清晰，通過多種原料進行勾兌，這不但無法安撫客戶情緒，甚至可能還會因虛假宣傳給企業(yè)帶來經(jīng)濟損失。
圖源：京東
客戶質(zhì)疑牛肉醬沒有牛肉時，客服可以給到客戶配料表，并告知客戶只是我們家牛肉顆粒較小，您這邊可能沒有吃出來。客服實際工作中，要學(xué)會有理有據(jù)地“辯解”，而非將所有問題全部攬到企業(yè)身上，全部順著客戶說。
在測試邏輯的推理上，我們給出了一道數(shù)學(xué)題：我們公司去年有員工 315人，其中90后占全公司人數(shù)的1/5。今年又招進了一批90后，讓90后人數(shù)占到了全公司人數(shù)的 30%。所以今年招了多少90后？
智譜AI首次回答中，直接告訴我們具體數(shù)值取決于公司今年總?cè)藬?shù)X的大小，這一回答相當(dāng)于沒有回答。緊跟著我們又問X是多少？但智譜AI給出210人和正確答案45人相比，明顯錯誤。
圖源：智譜AI官網(wǎng)
第二次的回答中，智譜AI先是給出了一個11300人的錯誤答案，這一答案甚至題干中315人的總?cè)藬?shù)還要多。意識到錯誤后，修正出的314人不僅答案錯誤，甚至幾乎不符合題干要求。
圖源：智譜AI官網(wǎng)
我們將難度升級，在作業(yè)幫中選取一道高中常見數(shù)學(xué)函數(shù)題，并要求智譜AI只回答前兩問。但在這兩問中，智譜AI給出的答案均錯誤。兩道數(shù)學(xué)邏輯題的接連出錯，和智譜AI所宣傳的ChatGLM系列模型能夠解決復(fù)雜推理問題明顯矛盾。
圖源：作業(yè)幫
圖源：智譜AI官網(wǎng)
二、商業(yè)化仍需持續(xù)探索
現(xiàn)階段，大模型的盈利方式主要包括大模型、大模型+算力、大模型+應(yīng)用。其中，大模型和大模型+算力為主要盈利方式。
圖源：愛分析
智譜AI盈利方式和行業(yè)盈利方式基本一致，一是根據(jù)客戶需求，提供大模型定制化開發(fā)服務(wù)。云端私有化本地私有化最高價格分別為120萬元/年和3690萬元/年。
圖源：智譜AI官網(wǎng)
二是標準版大模型，提供API接入方式，按照tokens使用收費。ChatGLM-Turbo、CharacterGLM、Text-Embedding收費標準分別為0.005元/千tokens、0.015元 / 千tokens、0.005元/千tokens。
這里的tokens可簡單理解為“字”或“詞”，目前市場上針對tokens尚缺乏一個完整的標準。通義千問、Chat GPT、文心一言的1token相當(dāng)于1個漢字，星火大模型和Baichuan53B相當(dāng)于1.5個漢字，混元大模型則為1.8個漢字，英文上幾家大模型企業(yè)定義更是千差萬別。
圖源：公開信息整理
收費標準上，除Chat GPT接近1元/1k token，其他大模型企業(yè)費用相對便宜，這雖能提高大模型在TOC端的滲透率，但也意味著大模型廠商需完成海量用戶積累才能給企業(yè)帶來更多營收。
圖源：公開信息整理
據(jù)七麥數(shù)據(jù)顯示，文心一言iOS端、訊飛星火iOS端近一個月日均下載量均在2萬以下。同時考慮到APP下載到次日留存、七日留存會存在較大的漏斗模型。顯然，當(dāng)前文心一言和訊飛星火iOS端真實用戶數(shù)量明顯不足。
圖源：七麥數(shù)據(jù)
文心一言雖效仿微軟Colpilot推出包月會員服務(wù)，但一方面ToC端用戶被移動互聯(lián)網(wǎng)免費教育多年，會員付費意識不強。如騰訊音樂今年二季度會員付費率為16.7%，這一數(shù)字和Spotify40%以上的付費率相比，整體偏低。
圖源：文心一言
另一方面，ToC端對大模型嘗鮮感較強，大模型現(xiàn)有能力對用戶留存有限。廠商對ToC端收費后續(xù)將陷入用戶流失，增加廣告投放費用獲取新用戶，用戶持續(xù)流失的惡性循環(huán)中。
在ToB端，因我國企業(yè)凈利潤率和歐美企業(yè)相比尚存在差距，國內(nèi)企業(yè)軟件付費意識普遍不強，這點從中美軟件收入占GDP比重也能看出。而且在當(dāng)前中小企業(yè)、民營企業(yè)普遍追求降本增效活下去的背景下，其自然優(yōu)先考慮投產(chǎn)比問題。
圖源：wind
但ToB端定制大模型成本極高，企業(yè)除需支付大模型廠商百萬千萬的定制費用外，也需同時承擔(dān)數(shù)據(jù)準備和預(yù)處理的成本、模型訓(xùn)練和調(diào)優(yōu)的成本、部署和運維的成本、模型更新和迭代的成本，以及法規(guī)合規(guī)成本，內(nèi)部人員調(diào)動成本等等。
以科大訊飛T20學(xué)習(xí)機為例，因其搭載星火大模型，其價格比T10高出2000元。有知情人士透露，增加的2000元仍未能覆蓋大模型成本。但目前市面普通學(xué)習(xí)機，其硬件版權(quán)購買的總成本也僅在1000-1500元左右，這就更加凸顯了大模型在商業(yè)應(yīng)用中的高昂成本。
高成本投入下，卻是何時盈利的不確定。以搭載大模型實物產(chǎn)品為例，在消費者逐漸被全網(wǎng)最低價教育下，過高的產(chǎn)品售價很容易勸退消費者。仍以科大訊飛T20學(xué)習(xí)機為例，其8000多元的售價讓其在京東平臺上評論較少，抖音前端顯示銷量4000+。但考慮興趣電商退款率問題，真實銷量自然可想而知。降低產(chǎn)品售價，雖能帶動銷量，但無法覆蓋大模型成本。矛盾之下，企業(yè)又會如何抉擇呢？
圖源：京東、抖音
大模型“虛擬產(chǎn)品”，也面臨上述問題。文本創(chuàng)作雖為當(dāng)前大模型的通用能力，但國內(nèi)某家自媒體公司負責(zé)人劉偉告訴我們，目前包括頭條號、百度號、抖音等多家平臺對由AI生產(chǎn)的視頻、圖文基本都是限流，點贊量、評論量等數(shù)據(jù)極其慘淡。
圖源：抖音
另按照頭條號、百家號10元1萬閱讀量的流量收益計算，百萬成本投入閱讀量至少需在千萬級。但在信息爆炸，用戶追求信息差異化下，很難實現(xiàn)。而且大模型說是降低人力成本，但百萬級的投入，遠比人力成本還要高。
除投產(chǎn)比外，從事ToB端銷售多年的張東（化名）告訴我們，自己和不少企業(yè)主溝通后發(fā)現(xiàn)，不知道大模型、大模型對企業(yè)日常經(jīng)營有何幫助的企業(yè)主占比極高。作為對比，當(dāng)自己提到金蝶、用友等廠商的ERP軟件時，他們卻極其清楚，甚至不少企業(yè)使用ERP多年。
即便有部分企業(yè)主知道大模型，但也存在著場景不匹配、企業(yè)數(shù)據(jù)安全風(fēng)險、對大模型能力質(zhì)疑等問題。尤其是智譜AI的客服場景完全順著客戶說，很多企業(yè)主更是不敢使用。綜合來看，愿意為大模型買單的可能只有具備資金實力的大型企業(yè)。
愛分析相關(guān)報告也指出，目前大模型商業(yè)化提速較快的行業(yè)為能源和金融，其原因在于這兩個行業(yè)密集分布的央國企。央國企數(shù)據(jù)基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)完備、算力投入高、AI應(yīng)用場景多且基礎(chǔ)強，這些原因促進央國企與大模型的快速融合。
圖源：愛分析
三、大模型價格戰(zhàn)將至今，智譜AI如何應(yīng)對？
針對本次發(fā)布的ChatGLM3模型，張鵬提到，ChatGLM3模型價格達到國內(nèi)最低，甚至在全世界范圍內(nèi)大模型API售價最低的水平線。但因訓(xùn)練和推理階段算力成本的下降，后續(xù)將帶動大模型價格的持續(xù)下探。
以英偉達的兩款GPU產(chǎn)品H100和A100為例，根據(jù)公開數(shù)據(jù)，H100的算力相較于A100提升了6倍左右，但價格僅提升了3倍左右，單位算力的成本顯著下降。換言之，ChatGLM3后續(xù)的售價不可能達到最低。
而且隨著大模型供給和開源企業(yè)增加，其在2024年國內(nèi)市場規(guī)模僅有120億元，短期內(nèi)買方仍以國企、央企等具備資金實力和需求場景明確的企業(yè)為主。僧多粥少下，未來大模型將和云產(chǎn)業(yè)、SaaS產(chǎn)業(yè)那樣深陷價格戰(zhàn)的泥潭中。
圖源：愛分析
也就是說，后續(xù)大模型企業(yè)除需比拼技術(shù)能力外，也需比拼企業(yè)綜合銷售能力，以在買方的招投標中獲取更多訂單。但銷售能力，對智譜AI這種技術(shù)型企業(yè)而言，可能是一大短板，尤其是和華為、阿里等廠商相比，其在客戶積累上本就不足。
以華為為例，做ToB服務(wù)起家的華為，手中已積累大量國企、央企等客戶，而且內(nèi)部有專人跟進這些客戶需求。一旦這些客戶有大模型需求時，華為則會迅速介入。而且針對ToB銷售，華為可通過交叉銷售的方式分攤成本。換言之，華為盤古大模型哪怕給客戶的報價再低，后續(xù)也可借助其他方式盈利。
因此，后續(xù)智譜AI可能需從技術(shù)型思維逐漸轉(zhuǎn)變?yōu)殇N售型思維。但其內(nèi)部技術(shù)人員又是否會愿意接受這一改變呢？
更現(xiàn)實的問題是，雖說多輪資本介入下，為智譜AI的研發(fā)提供了充足的資金保障，但這也讓當(dāng)下智譜AI的股權(quán)極其分散。
未來這很有可能會出現(xiàn)各股東之間利益訴求不一致，包括長期布局，短期、產(chǎn)業(yè)訴求和資本訴求等；股東與公司之間的矛盾錯綜復(fù)雜，各種矛盾會頻繁發(fā)生；對市場相應(yīng)速度下降，決策流程變長等等問題。因此，平衡好各大股東利益，這極其考驗張鵬個人的綜合能力。
圖源：天眼查
同時在大模型價格戰(zhàn)下，智譜AI營收、利潤必然會受到影響。隨著越來越多的資本對大模型從火熱到冷靜，此時又是否會出現(xiàn)資本套現(xiàn)撤離呢？
圍繞ToB端的大模型商業(yè)化，這條路注定坎坷，畢竟SaaS產(chǎn)業(yè)、云產(chǎn)業(yè)已經(jīng)有了前車之鑒。因此，如何在大模型商業(yè)化真正爆發(fā)前，穿越黎明前的寒冬，這是包括智普AI在內(nèi)的每家大模型企業(yè)都必須思考的問題。