文|華夏能源網(wǎng)
被家電巨頭美的控股三個(gè)月后,科陸電子(SZ:002121)首次作為美的能源落地儲(chǔ)能業(yè)務(wù)的有力“抓手”正式公開亮相。
近日,在科陸電子旗下的海豐儲(chǔ)能電站調(diào)研時(shí),美的儲(chǔ)能業(yè)務(wù)負(fù)責(zé)人告訴華夏能源網(wǎng),其投資科陸電子的邏輯是,“科陸電子契合美的戰(zhàn)略布局方向,美的看好科陸電子及所處行業(yè)的發(fā)展前景,希望通過科陸電子加快在美的能源產(chǎn)業(yè)的布局,助力第二引擎?!?/p>
海豐儲(chǔ)能電站,掀開了美的儲(chǔ)能布局的冰山一角。業(yè)界也十分關(guān)注,美的將在下一盤什么樣的儲(chǔ)能大棋??jī)?chǔ)能業(yè)務(wù)未來發(fā)展側(cè)重點(diǎn)在什么方向?
“儲(chǔ)能+火電”儲(chǔ)能站,已實(shí)現(xiàn)良好收益
位于深圳市深汕合作區(qū)海豐縣小漠鎮(zhèn)大澳村西側(cè),南瀕南海紅海灣的地方坐落著一座小漠電廠??脐戨娮觾?chǔ)能電站及“輔助調(diào)頻”項(xiàng)目,就部署在該電廠中。
據(jù)科陸電子海豐項(xiàng)目負(fù)責(zé)人張明星介紹,海豐項(xiàng)目總投資額8000余萬元,由科陸電子全資子公司深圳市陸潤能源負(fù)責(zé)投資建設(shè),2018年8月實(shí)現(xiàn)開工建設(shè),并于2019年8月份并網(wǎng)運(yùn)行。
該儲(chǔ)能項(xiàng)目,是基于磷酸鐵鋰電池技術(shù)而建設(shè)的電網(wǎng)級(jí)儲(chǔ)能系統(tǒng),聯(lián)合小漠電廠火電機(jī)組,聯(lián)合開展電網(wǎng)AGC調(diào)頻業(yè)務(wù),也即“儲(chǔ)能+火電”模式。
科陸電子首席戰(zhàn)略專家郭鴻介紹稱,該項(xiàng)目投資額約1億元;目前,這一儲(chǔ)能電站已完成長(zhǎng)達(dá)四年的全生命周期運(yùn)行,截至2023年8月,海豐站全站等效循環(huán)次數(shù)9000余次,全站充電電量為近140GWh,全站放電電量近120GWh,累計(jì)完成總里程超千萬MW。
關(guān)于業(yè)界關(guān)注的收益問題,海豐儲(chǔ)能電站在運(yùn)行第二年就產(chǎn)生了收益。郭鴻稱,“目前合計(jì)營收了2個(gè)多億,收益情況一直名列南網(wǎng)前列。2020年、2021年及總收益均位于南網(wǎng)首位?!?/p>
科陸電子首席戰(zhàn)略專家郭鴻解釋道,一般儲(chǔ)能的收益大概來自于兩個(gè)方面:一是調(diào)節(jié)性能一定要好,分的收益就會(huì)多;二是政策要好,政策好之后撥給你的錢就多(按照政策明確的比例,就能實(shí)現(xiàn)收益多)。其中,海豐項(xiàng)目則是靠自身盈利實(shí)現(xiàn)運(yùn)營。
目前,除了海豐項(xiàng)目,科陸電子還有山西同達(dá)電廠儲(chǔ)能AGC項(xiàng)目、內(nèi)蒙古上都電廠儲(chǔ)能AGC輔助調(diào)頻項(xiàng)目等多個(gè)項(xiàng)目。
美的儲(chǔ)能野心:手握兩家儲(chǔ)能上市公司
美的在儲(chǔ)能布局上,目前已經(jīng)實(shí)現(xiàn)了左手科陸電子、右手合康新能(SZ:300048)。
美的相關(guān)人士在接受華夏能源網(wǎng)采訪時(shí)表示,兩家企業(yè)的業(yè)務(wù)高度契合美的集團(tuán)戰(zhàn)略布局方向。美的拿投資換時(shí)間,快速切入了儲(chǔ)能這個(gè)高景氣賽道。
兩筆投資的共同上,都是美的通過砸錢來收購股權(quán),逐漸實(shí)現(xiàn)對(duì)兩家儲(chǔ)能上市公司的控股。
其中,科陸電子成立于1996年;2007年成功A股上市;2022年美的集團(tuán)戰(zhàn)略入股科陸電子,2023年6月,美的集團(tuán)正式實(shí)控科陸電子,何享健成為實(shí)際控制人,伏擁軍為董事長(zhǎng)。
合康新能則成立于2003年,2010年在深圳證券交易所創(chuàng)業(yè)板掛牌上市。到2020年4月,美的成為控股股東和實(shí)際控制人。
從區(qū)別上來看,科陸電子主要注重的是大儲(chǔ)業(yè)務(wù),合康新能則更側(cè)重戶儲(chǔ)業(yè)務(wù)。
從業(yè)務(wù)上來看,科陸電子早在2009年開始戰(zhàn)略布局儲(chǔ)能產(chǎn)業(yè);2018年科陸儲(chǔ)能產(chǎn)品首次走出國門銷售海外;2020年自營海豐儲(chǔ)能AGC調(diào)頻電站入選國家能源局八大示范項(xiàng)目;2022年,儲(chǔ)能基地5Gwh投產(chǎn),儲(chǔ)能業(yè)務(wù)實(shí)現(xiàn)全球化覆蓋。
2023年上半年,科陸電子儲(chǔ)能業(yè)務(wù)累計(jì)發(fā)貨接近800MWh,其中完成了南美洲地區(qū)規(guī)模最大的新能源發(fā)電側(cè)光儲(chǔ)項(xiàng)目(485MWh)的發(fā)貨。
合康新能,則側(cè)重戶用儲(chǔ)能業(yè)務(wù)經(jīng)營模式。其戶用儲(chǔ)能產(chǎn)品,主要銷往海外市場(chǎng),下游客戶主要包括安裝商、分銷商、品牌商等渠道商。合康新能與澳洲、德國、英國、奧地利、土耳其、西班牙等海外主要市場(chǎng)客戶建立了聯(lián)系與合作,客戶類型包括安裝商、分銷商、品牌商等,構(gòu)建本地化服務(wù)體系,有效觸達(dá)海外不同區(qū)域市場(chǎng)。合康新能的海外布局,實(shí)際上與家電巨頭的海外銷售業(yè)態(tài)是相匹配。
美的方面表示,入主兩家公司后,美的將不僅僅在資金、人才方面進(jìn)行投入,“還會(huì)在燈塔工廠的精益生產(chǎn)、數(shù)字化以及整個(gè)科技創(chuàng)新的體系上進(jìn)行整合和協(xié)同?!?/p>
在技術(shù)融合方面,美的成立了先進(jìn)儲(chǔ)能技術(shù)研究所和綠色能源研究所,均可以為科陸電子提供重大研發(fā)支持。同時(shí),更好促進(jìn)美的各主體間的技術(shù)共享,比如美的樓宇科技的熱管理系統(tǒng)將助力科陸儲(chǔ)能系統(tǒng),使儲(chǔ)能電池艙能量密度更高、更安全,構(gòu)建產(chǎn)品及技術(shù)的核心競(jìng)爭(zhēng)力。
儲(chǔ)能業(yè)務(wù)能否轉(zhuǎn)化實(shí)際業(yè)績(jī)?
美的在尋找第二增長(zhǎng)曲線上布局很早,不遺余力。
董事長(zhǎng)兼總裁方洪波此前透露,“2023年,美的將在穩(wěn)固家電核心業(yè)務(wù)的同時(shí),啟動(dòng)第二引擎,發(fā)力機(jī)器人與自動(dòng)化、樓宇科技、新能源汽車零部件、先進(jìn)儲(chǔ)能等廣東重點(diǎn)發(fā)展的戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè),構(gòu)建第二曲線驅(qū)動(dòng)增長(zhǎng)?!蹦孟聝?chǔ)能業(yè)務(wù),是今年美的在戰(zhàn)略新興產(chǎn)業(yè)布局上的一大實(shí)質(zhì)性進(jìn)展。
但目前來看,樓宇科技及自動(dòng)化業(yè)務(wù)等戰(zhàn)略新興板塊,在營收上對(duì)美的第二曲線的貢獻(xiàn)還不明顯。
最新數(shù)據(jù)顯示,今年上半年,美的實(shí)現(xiàn)營業(yè)總收入1978億元,同比增長(zhǎng)7.69%,實(shí)現(xiàn)歸母凈利潤超182億元,同比增長(zhǎng)13.98%。其中,美的工業(yè)技術(shù)報(bào)告期收入為136億元;樓宇科技報(bào)告期收入為148億元。
工業(yè)及樓宇科技兩大板塊在整體營收的占比分別為6.8%和7.5%,占比仍然較低。其器人與自動(dòng)化業(yè)務(wù),報(bào)告期內(nèi)收入為152億元,占比7.7%。
那么,全新的收購標(biāo)的合康新能與科陸電子,自身的營收能力如何呢?
財(cái)報(bào)數(shù)據(jù)來看,合康新能儲(chǔ)能業(yè)務(wù)收入在今年上半年同比有所提升。合康新能上半年財(cái)報(bào)顯示,儲(chǔ)能業(yè)務(wù)收入同比翻了3倍多。2022年,上半年?duì)I業(yè)收入6.2億,高端制造收入4.5億,占比72.77%,新能源(包含儲(chǔ)能業(yè)務(wù))收入5884萬,占比9.51%;到2023年上半年的收入結(jié)構(gòu)中,高端制造收入3.6億,占比50.21%;新能源收入2.6億,占比36.40%。
而科陸電子的儲(chǔ)能業(yè)務(wù)收入是下降的。
科陸電子上半年財(cái)報(bào)顯示,儲(chǔ)能業(yè)務(wù)收入同比下降18.20%。2022年上半年,營業(yè)收入13.9億,智能電網(wǎng)10.51億,占比75.61%,儲(chǔ)能業(yè)務(wù)收入1.66億,占比11.96%。到2023年上半年,營業(yè)收入15.6億,其中,智能電網(wǎng)13.3億,占比85.49%,儲(chǔ)能業(yè)務(wù)收入1.36億,占比8.71%。
以前述華夏能源網(wǎng)調(diào)研的海豐項(xiàng)目為例,該電站在2021年的收益比2020年少了將近一半。原因主要首先是火電機(jī)組本身也具有調(diào)頻功能,而且火儲(chǔ)聯(lián)調(diào)項(xiàng)目在廣東已經(jīng)有將近30個(gè),市場(chǎng)漸趨飽和。另一個(gè)原因是,2021年度,廣東等地對(duì)調(diào)頻政策進(jìn)行調(diào)整,參與AGC調(diào)頻輔助服務(wù)的新型儲(chǔ)能電站獲得收益也在下滑。
基于目前經(jīng)營數(shù)據(jù),兩家承載了儲(chǔ)能轉(zhuǎn)型“厚望”的企業(yè), 未來或許能在營收上為美的帶來實(shí)質(zhì)性的提升。
大環(huán)境來看,儲(chǔ)能市場(chǎng)非?;馃?,資本紛紛涌入,但競(jìng)爭(zhēng)也也十分激烈,逼近紅海。2023年上半年以來,儲(chǔ)能產(chǎn)業(yè)延續(xù)高速增長(zhǎng)的態(tài)勢(shì)。根據(jù)國家能源局統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù),今年1-6月,我國新投運(yùn)新型儲(chǔ)能裝機(jī)暴漲,實(shí)現(xiàn)了863萬千瓦/1772萬千瓦時(shí),相當(dāng)于此前歷年累計(jì)裝機(jī)規(guī)模總和。
對(duì)美的來說,要想從中分一杯羹,也并非易事。對(duì)于美的儲(chǔ)能業(yè)務(wù)未來如何發(fā)展,郭鴻表示,“國家要在2025年要建立統(tǒng)一電力市場(chǎng),在2030年統(tǒng)一電力市場(chǎng)要基本建成,這是一個(gè)儲(chǔ)能盈利模式十分的清晰時(shí)間段。在這個(gè)時(shí)間段里,科陸電子在儲(chǔ)能上要做的工作就是使儲(chǔ)能系統(tǒng)集成能力進(jìn)一步的提高,解決安全問題,解決儲(chǔ)能底層的技術(shù)問題,最終使它能夠參與現(xiàn)貨交易或輔助服務(wù),能夠賺更多的錢,這就是核心競(jìng)爭(zhēng)力?!?/p>