文|華夏能源網(wǎng)
四川鋰礦千倍溢價競拍剛剛落幕，云南又傳鋰礦出讓重磅信息。
華夏能源網(wǎng)獲悉，8月29日，云南省自然資源廳發(fā)布了一則探礦權(quán)掛牌出讓公告。公告稱，為促進(jìn)礦產(chǎn)資源勘查開采，自然資源部組織云南省自然資源廳實施2宗鋰礦探礦權(quán)掛牌出讓。
兩座鋰礦，一個是位于昆明市的安寧鳴矣河雁塔村鋰礦，另一個是位于玉溪市的安化鋰礦。出讓方式為“無底價掛牌”，采用增價報價方式，每次增價幅度為人民幣10萬元或人民幣10萬元的整數(shù)倍。
有意思的是，就在公告發(fā)布的第二天，“玉溪鋰業(yè)集團(tuán)有限公司”（下文簡稱“玉溪鋰業(yè)”）注冊成立。工商信息顯示，其業(yè)務(wù)范圍包括鋰礦的勘探、開采等多項內(nèi)容，公司實控人為云南國資委。這兩者之間有什么關(guān)聯(lián)？
此前，四川兩座鋰礦剛剛掛牌信息公布后不久，寧德時代（SZ：300750）等多家企業(yè)在四川注冊了鋰業(yè)公司參與競拍，直接推高了競拍價格。在眾多的競拍者中，也不乏地方國資的身影。
同樣一幕，或再度在云南上演。當(dāng)?shù)胤絿Y不斷入局鋰鹽行業(yè)，市場格局會否改變？
千倍溢價競拍能否再現(xiàn)？
盡管已經(jīng)過去了將近一個月，但彼時四川兩鋰礦競拍的激烈場景依然歷歷在目。
今年6月底，四川省發(fā)布了兩座鋰礦（李家溝北鋰礦和加達(dá)鋰礦）勘查探礦權(quán)掛牌出讓公告。消息傳出，鋰電行業(yè)沸騰。時隔不久，在四川新注冊的鋰業(yè)公司相繼出現(xiàn)，其中也包括寧德時代間接全資持股的馬爾康時代礦業(yè)有限公司。這些新公司的成立，目的就是參與這兩座鋰礦的競拍。
圍繞兩座鋰礦勘探權(quán)的爭奪，還有天齊鋰業(yè)（SZ：002466）、紫金礦業(yè)（SH 601899）、雅化集團(tuán)（SZ：002497）、盛新鋰能（SZ：002240）等一眾巨頭。巨頭齊聚，激烈爭奪在所難免，競拍價格也持續(xù)攀高。
華夏能源網(wǎng)注意到，該兩座鋰礦的競拍從8月9日開始，一直持續(xù)到8月13日，在整整四天的競拍中，加達(dá)鋰礦起拍價為319萬元，最后竟以42.06億元落槌，溢價超1317倍；而起始價為57萬元的李家溝北鋰礦最終以10.1億元成交，溢價更是高達(dá)1771倍。
溢價如此之高，連地產(chǎn)行業(yè)巔峰時刻的“地王”都望塵莫及。
值得一提的是，作為加達(dá)鋰礦的最終得主，大中礦業(yè)在競拍時的表現(xiàn)極為強(qiáng)勢。在競拍過程中，一旦其他競購方報價，大中礦業(yè)“會在數(shù)秒內(nèi)報出更高的價格”。
高溢價的競拍，最主要的原因還是鋰礦資源競爭的火熱，當(dāng)然更與近些年海外鋰資源并購敞口收緊有關(guān)。
當(dāng)前，南美洲和澳大利亞是我國鋰鹽企業(yè)布局的主要地區(qū)。但2022年以來，阿根廷、玻利維亞、智利逐漸加大了“鋰礦國有化”的進(jìn)程，計劃通過壟斷來抬高鋰價掌握鋰資源的絕對控制權(quán)，并追求鋰資源價值最大化。
此外，在澳大利亞，我國企業(yè)的鋰礦開發(fā)也不容樂觀。2022年以來，澳大利亞對國外投資的審核日趨嚴(yán)格，中國企業(yè)獲取澳大利亞鋰資源的難度不斷增加。
一邊是國內(nèi)新能源行業(yè)發(fā)展對鋰材料需求增大，一邊是海外鋰礦管控趨嚴(yán)，爭奪國內(nèi)有限的鋰礦產(chǎn)業(yè)，成了鋰鹽企業(yè)的必然選擇。四川兩鋰礦競拍如此之激烈、溢價如此之高也就可以理解了。
在四川兩鋰礦競拍落下帷幕之后，海外鋰礦開發(fā)形勢進(jìn)一步趨緊。
8月19日，來自印度的消息稱，印度政府正考慮禁止出口鋰、鈹、鈮、鉭四種稀有金屬，旨在保障本國在重要礦產(chǎn)資源方面自給自足。
在這樣的大背景下，未來，云南省兩鋰礦競拍的溢價會有多高，讓人充滿想象。
國資入局鋰礦的邏輯
華夏能源網(wǎng)注意到，上一輪競拍四川兩鋰礦的企業(yè)名單上，出現(xiàn)了許多地方國企的身影，如四川路橋（SH：600039）、川發(fā)龍蟒（SZ：002312）等；而李家溝北鋰礦的勘查權(quán)，則被四川能投搶走。
四川能投成立于2011年，是四川省屬能源集團(tuán)，資產(chǎn)規(guī)模超2600億元、年營業(yè)收入近1000億元。
華夏能源網(wǎng)曾在報道中預(yù)測，在未來的鋰礦爭奪戰(zhàn)中，將出現(xiàn)包括地方國資在內(nèi)的更多新面孔。玉溪鋰業(yè)的出現(xiàn)，再次引人聯(lián)想，其加入云南兩家鋰礦的爭奪是大概率事件。
當(dāng)前，在我國不可再生類能源的開發(fā)中，主體以央國企為主。以煤炭行業(yè)為例，數(shù)據(jù)顯示，2022年前三季度，僅僅國家能源集團(tuán)、中煤集團(tuán)等10家大型國有企業(yè)煤炭產(chǎn)量就占全國的52%，占據(jù)了半壁江山。在石油行業(yè)，“三桶油”更幾乎處于完全壟斷地位。
但在鋰鹽行業(yè)，卻有所不同。截至目前，國內(nèi)鋰鹽的開發(fā)基本還是民營企業(yè)為主。
在國內(nèi)，贛鋒鋰業(yè)（SZ：002460）與天齊鋰業(yè)并稱“鋰鹽雙雄”，無論是產(chǎn)能還是出貨量，均排行首位。數(shù)據(jù)顯示，天齊鋰業(yè)的鋰資源主要有兩處，一處位于澳大利亞，一處位于我國四川，兩者總資源量合計折合碳酸理當(dāng)量1373萬噸；贛鋒鋰業(yè)在全球直接或間接擁有權(quán)益的上游鋰資源更是達(dá)到了15處（截至2022年底），測算資源量合計約7200萬噸碳酸鋰當(dāng)量。
兩者之外，藏格礦業(yè)（SZ：000408）、雅化集團(tuán)、盛新鋰能等民營企業(yè)也在市場上占有一席之地。
而近兩年，市場對鋰電池需求激增，為避免被“卡脖子”，許多來自鋰電中下游的企業(yè)也開始上游進(jìn)軍。最典型的企業(yè)就是寧德時代、比亞迪（SZ：002594）。對進(jìn)軍鋰礦上游的邏輯，寧德時代曾表示，“鋰礦價格低的時候我們就采購，價格高就多挖點自己的礦?！?/p>
如今，地方國企、國資也開始入局鋰鹽開發(fā)，這或與政策指引密不可分——“把能源的飯碗牢牢地端在自己手里”。
一方面，資源關(guān)乎國家安全，所以當(dāng)前許多國家都加大了對戰(zhàn)略資源的管控，中國也不例外。除了央企，地方國企、國資也理應(yīng)承擔(dān)起這個重任；另一方面，隨著新能源行業(yè)的快速發(fā)展，國內(nèi)對鋰鹽的需求也越來越大，布局這一產(chǎn)業(yè)，也能為地方財政做增量。
地方國資入局鋰鹽行業(yè)，對于進(jìn)一步充分利用當(dāng)?shù)氐匿圎}資源稟賦有很大價值。
拿四川地區(qū)來說，在今年6月舉行的2023世界動力電池大會上，四川省人大常委會副主任朱家德曾介紹，四川鋰礦資源儲量占全國總量57%，居全國之首，現(xiàn)已具備采礦權(quán)的礦石儲量達(dá)到1.58億噸。
云南也是資源大省，擁有豐沃的磷、鋰、錳、銅、鎳、鋁、石墨等新能源電池主要材料資源儲量，其中磷、鋰、鎳儲量位居全國前列。據(jù)介紹，僅玉溪小石橋就擁有約34.46萬噸氧化鋰資源量。
今年6月，業(yè)界又有消息稱，科學(xué)家在云南滇中盆地發(fā)現(xiàn)了一個潛在的巨型鋰資源基地，此區(qū)域富鋰礦層厚度約為2至16米，氧化鋰品位在0.10%—1.02%之間，僅在7.2平方公里的科研示范區(qū)范圍內(nèi)的氧化鋰資源量就約34萬噸，達(dá)到了超大型規(guī)模標(biāo)準(zhǔn)。
在四川能投奪下鋰礦的示范帶動下，更多國企入局鋰礦有望成為趨勢，這將改寫鋰礦產(chǎn)業(yè)的市場格局。